昨日,，中國工商銀行,、農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行,、建設(shè)銀行,、交通銀行和郵儲銀行六大國有銀行集體宣布下調(diào)存款利率,。本次存款降息涉及活期存款及定期存款,，具體調(diào)整如下：

• 活期存款利率下調(diào)5個基點；

• 定期存款中的整存整取,，1年期及以下下調(diào)10個基點,；

• 2年期及以上下調(diào)20個基點。

值得注意的是,，這是時隔7個月后的再一次存款利率下調(diào),。五年期掛牌利率跌破2%,，多家國有大行的定期存款和大額存單利率也緊隨其后進行了調(diào)整。以存20萬元三年為例,，降息后的三年利息減少了1200元,。

六大行定存利率告別“2”時代

7月25日起，工,、農(nóng),、中、建,、交五大行的三個月,、六個月、一年期定存利率分別為1.05%,、1.25%,、1.35%，郵儲銀行的各期限,、各類型存款掛牌利率調(diào)整幅度與五大行一致,，但6個月、一年期定存利率此前就稍高,，調(diào)整后分別為1.26%,、1.38%；此外,，六大行兩年期,、三年期、五年期定存利率分別為1.45%,、1.75%,、1.8%。

其中,，六大行五年期定存利率與2022年9月調(diào)整后的利率（2.65%）相比,，降幅已達到85個基點。

按20萬元定存五年算,，相比于2022年9月,，五年利息將減少8500元。

對于國有大行此輪集體下調(diào)存款利率,，光大銀行金融市場部宏觀研究員周茂華告訴時代財經(jīng),，此次調(diào)整主要是部分銀行為緩解凈息差壓力，目前存款市場仍存在一定結(jié)構(gòu)失衡,，同時央行市場利率維持低位,，推動部分銀行積極優(yōu)化負債結(jié)構(gòu)和成本方面管理。

7月22日，一年期LPR下調(diào)10BP至3.35%,；近日,，10年期國債收益率也已下行至2.23%左右。根據(jù)市場利率定價自律機制,，銀行存款利率與與一年期LPR報價和10年期國債收益率掛鉤,，市場此前預計，此輪存款利率跟隨調(diào)降已成為必然,。

周茂華表示,，下調(diào)存款利率有助于銀行降低存款負債利息支出，進一步改善凈息差和凈利差,?！澳壳埃袌隼示S持低位,，從銀行凈息差所面臨的壓力,、存款市場結(jié)構(gòu)失衡及引導實體經(jīng)濟融資成本進一步下降等方面看，未來國內(nèi)存款利率仍有下調(diào)空間,?！?/p>

過往趨勢來看，2022年以來,，存款降息均由國有大行領(lǐng)頭,。中小銀行方面，上次密集下調(diào)定存利率在今年4月,。根據(jù)歷次經(jīng)驗,，股份行、城農(nóng)商行一般在國有行調(diào)整后跟進,，截至發(fā)稿,，暫未有其他商業(yè)銀行發(fā)布下調(diào)存款利率相關(guān)公告。

據(jù)國家金融監(jiān)督管理總局5月底發(fā)布的數(shù)據(jù),，截至2024年一季度末,，商業(yè)銀行凈息差為1.54%，較2023年四季度的1.69%下滑15個基點,，再次創(chuàng)下歷史新低,。

其中，大型商業(yè)銀行,、股份制銀行,、城商行、民營銀行,、農(nóng)商行,、外資銀行的凈息差分別為1.47%,、1.62%,、1.45%,、4.32%、1.72%,、1.47%,。與2023年末相比，大型商業(yè)銀行凈息差由1.62%下滑至1.47%,。

周茂華預計,，下半年凈息差有望逐步企穩(wěn)?！按饲氨O(jiān)管對于手工補息出臺了系列規(guī)范措施,，同時國內(nèi)經(jīng)濟復蘇帶動實體融資需求等，利好凈息差改善,?！?/p>

其還認為，在穩(wěn)息差方面,，除了為存款產(chǎn)品進行合理重定價外,，還需要積極維護存款市場正常競爭秩序，推動銀行優(yōu)化資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu),。