中國(guó)網(wǎng)財(cái)經(jīng)9月12日訊 上能電氣股份有限公司(以下簡(jiǎn)稱“上能電氣”)昨日晚間在證監(jiān)會(huì)網(wǎng)站披露招股說(shuō)明書(shū),，公司擬在上交所發(fā)行1667萬(wàn)股，發(fā)行后總股本6667萬(wàn)股,。據(jù)了解,，上能電氣此次IPO保薦機(jī)構(gòu)為興業(yè)證券,。

據(jù)招股說(shuō)明書(shū)披露,，上能電氣此次IPO計(jì)劃募資資金約4.5億元，其中2.3億元擬用于補(bǔ)充營(yíng)運(yùn)資金,，占比51.11%；1.5億元擬用于高效型光伏并網(wǎng)逆變器擴(kuò)能項(xiàng)目,，0.7億元擬用于研發(fā)中心建設(shè)項(xiàng)目,。

公開(kāi)資料顯示，上能電氣專注于新能源領(lǐng)域,，主營(yíng)業(yè)務(wù)為光伏逆變器產(chǎn)品的研發(fā),、制造與銷售，并提供儲(chǔ)能雙向變流器,、新能源儲(chǔ)能一體化,、電能質(zhì)量改善與治理等產(chǎn)品和解決方案，主要產(chǎn)品包括光伏逆變器及有源濾波器等,。2017年1-6月,，上能電氣實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入3.20億元，凈利潤(rùn)2607.18萬(wàn)元,；2014-2016年,，實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入2.11億元、3.46億元和5.48億元,，同期凈利潤(rùn)分別為2116.68萬(wàn)元,、3363.19萬(wàn)元和3629.41萬(wàn)元。

據(jù)了解,，上能電氣有源濾波器產(chǎn)品尚處于起步階段,，光伏逆變器所貢獻(xiàn)的營(yíng)收占各期營(yíng)收的97%以上。2014至2016年，公司光伏逆變器產(chǎn)能利用率分別為62.23%,、90.48%和66.50%,，2017年1-6月達(dá)到了121.65%。上能電氣表示,，公司所屬行業(yè)具有季節(jié)性,，生產(chǎn)依據(jù)訂單情況來(lái)安排也具有季節(jié)性，因此全年看沒(méi)有滿負(fù)荷生產(chǎn),；2017年1-6月受行業(yè)“630”政策影響,，出現(xiàn)搶裝潮，公司通過(guò)將一些部件外協(xié),、加班等方式提高產(chǎn)量,，當(dāng)期產(chǎn)能利用率較高。

上能電氣被認(rèn)定為高新技術(shù)企業(yè),，2014年6月30日取得江蘇省科學(xué)技術(shù)廳,、江蘇省財(cái)政廳、江蘇省國(guó)家稅務(wù)局,、江蘇省地方稅務(wù)局頒發(fā)的《高新技術(shù)企業(yè)證書(shū)》,，有效期為三年。2014年至2016年,，上能電氣的企業(yè)所得稅按15%稅率繳納,。

目前，上能電氣正在根據(jù)規(guī)定辦理高新技術(shù)企業(yè)復(fù)審手續(xù),，如果上述稅收優(yōu)惠政策發(fā)生變化或者在稅收優(yōu)惠期滿后上能電氣未能繼續(xù)被認(rèn)定為高新技術(shù)企業(yè),，公司整體經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)將受到不利影響。

中國(guó)網(wǎng)財(cái)經(jīng)記者注意到,，2014年末至2017年6月末,，上能電氣應(yīng)收賬款余額分別為1.22億元、1.65億元,、2.87億元和3.64億元,，呈逐年增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。未來(lái)隨著上能電氣經(jīng)營(yíng)規(guī)模增大,，應(yīng)收賬款可能進(jìn)一步增加,，若不能按期收回或者發(fā)生壞賬，將對(duì)上能電氣生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)產(chǎn)生不利影響,。

上能電氣還在招股說(shuō)明書(shū)中提示了短期債務(wù)償還風(fēng)險(xiǎn),。報(bào)告期各期末，上能電氣資產(chǎn)負(fù)債率分別為80.14%,、84.11%,、80.65%和82.87%,，短期借款分別為5700萬(wàn)元、7200萬(wàn)元,、11100萬(wàn)元和12900萬(wàn)元,，遠(yuǎn)高于當(dāng)期凈利潤(rùn)。公司表示,，如果銀行信貸收縮,，在歸還到期貸款后有可能無(wú)法取得新的貸款，將有可能造成短期償債資金緊張的局面,。

值得一提的是,，上能電氣共計(jì)擁有上能綠電、上能香港2家全資子公司,，成立時(shí)間均在2016年三季度,，2017年1-6月凈利潤(rùn)分別為-85.78萬(wàn)元和-9.55萬(wàn)元。

股權(quán)結(jié)構(gòu)方面,，上能電氣董事長(zhǎng)吳強(qiáng)直接持有公司30%股份,，通過(guò)云峰投資、華峰投資間接控制公司9.5%股份,，通過(guò)朔弘投資間接控制公司13%股份,；吳強(qiáng)、吳超父子共同控制公司52.50%股份,。吳強(qiáng)為上能電氣的控股股東,，吳強(qiáng)、吳超父子為公司實(shí)際控制人,。