從紐交所披露的招股書看,，幾家互聯(lián)網(wǎng)借貸平臺(tái)的目標(biāo)客戶如下：信而富是新興中等收入階層，互聯(lián)網(wǎng)重度依賴者,，愛網(wǎng)購,，但沒有征信記錄的人；趣店的目標(biāo)客戶是未被傳統(tǒng)金融充分服務(wù)的群體,，缺乏傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)的信用數(shù)據(jù),，年輕的移動(dòng)端消費(fèi)者，需要小額貸款或自由支出的人,；拍拍貸是容易接受互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)的年齡在20—40歲的人群,，中國消費(fèi)金融市場的主要驅(qū)動(dòng)力,；和信貸的目標(biāo)客戶是新興中等收入階層，這些人31-45歲,，平均月收入介于3000-7000元,。

網(wǎng)貸之家認(rèn)為，上述互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)的用戶畫像基本都有以下特征：年輕,、互聯(lián)網(wǎng)化,、收入偏低非中產(chǎn)(新興)、缺乏信用數(shù)據(jù),。以上特征其實(shí)都在遵守一條邏輯線,，就是服務(wù)銀行沒有服務(wù)到的群體，與傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)在信貸領(lǐng)域錯(cuò)位競爭,，挖掘長尾市場,。

高利率高風(fēng)險(xiǎn)

有市場需求，但缺乏有效供給,，因此這一類服務(wù)市場廣闊,，利潤可觀。包括趣店在內(nèi)的P2P平臺(tái)很多把業(yè)務(wù)重點(diǎn)從“校園貸”轉(zhuǎn)移到了針對消費(fèi)市場的“現(xiàn)金貸”,。

剛參加工作不久的小楊,，月底囊中羞澀但又想買一部手機(jī)，在瀏覽網(wǎng)頁時(shí)看到現(xiàn)金貸廣告,，他嘗試著點(diǎn)擊進(jìn)入,，申請了5000元借款，借款周期15天,，月息4%,。意想不到的是，當(dāng)天借款就到賬,，但金額只有4800元(200元以砍頭息的形式被借款平臺(tái)扣除),，還款金額5300元。照此計(jì)算,，小楊的實(shí)際貸款利率高達(dá)年息253%,。

這就是現(xiàn)金貸的場景之一。2016年下半年開始,，很多平臺(tái)發(fā)現(xiàn)了“現(xiàn)金貸”市場機(jī)會(huì),，成百上千家P2P平臺(tái)涌入這一領(lǐng)域，市場競爭激烈,。部分平臺(tái)年化利率超過200%甚至更高。這種高利息平臺(tái)利潤空間很大,，肯花大錢去投廣告,，拼搶客戶,，又導(dǎo)致獲客成本提高。然后再把高成本的錢以超高利息出借,。如此惡性循環(huán),，極大提高了行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)。

信而富相關(guān)負(fù)責(zé)人稱,，“現(xiàn)金貸”特指那些短期,、小額、無場景,、無指定用途,、無抵押的網(wǎng)絡(luò)現(xiàn)金借款業(yè)務(wù)。所謂小額,、短期是指金額僅為數(shù)百元至數(shù)千元人民幣,，借款周期超短(例如不超過三個(gè)月)。只有滿足這兩點(diǎn)的“現(xiàn)金貸”才是真正的現(xiàn)金貸,。2014年11月,，信而富推出以“現(xiàn)金貸”命名的超小/小額短期借款產(chǎn)品，由此開啟了我國互聯(lián)網(wǎng)超短期現(xiàn)金貸的發(fā)展歷程,。

信而富認(rèn)為,，對于那些披著“現(xiàn)金貸”外衣的高利貸機(jī)構(gòu)，以較大額度,、陰陽合同,、無限復(fù)利罰息、不斷展期,，征收費(fèi)率高過100%的“吸血貸”必須予以警惕,。