面對日益上升的資產(chǎn)質(zhì)量壓力,，銀行業(yè)正在加速出清不良資產(chǎn),。今年以來,，包括交通銀行,、平安銀行,、建設(shè)銀行在內(nèi)的20余家銀行已在銀行業(yè)信貸資產(chǎn)登記流轉(zhuǎn)中心平臺轉(zhuǎn)讓不良資產(chǎn),。

銀登中心數(shù)據(jù)顯示,，2024年全年,，不良貸款轉(zhuǎn)讓掛牌金額共計2861.9億元,，較2023年增加1331.6億元，增幅達到87.02%,；掛牌項目數(shù)量合計1041單,，平均每天約有3單不良貸款項目“上架”。業(yè)內(nèi)專家表示,，我國不良資產(chǎn)處置業(yè)務(wù)仍有較大增長空間,，未來提高處置效率尤為重要。

銀行業(yè)不良資產(chǎn)出清持續(xù)進行中,。3月10日,，平安銀行在銀登中心的轉(zhuǎn)讓平臺上發(fā)布關(guān)于2025年重慶正弘朗源置業(yè)發(fā)展有限公司等3戶不良貸款轉(zhuǎn)讓項目公告，擬于3月24日采用線上公開競價方式轉(zhuǎn)讓上述不良貸款,。該筆不良貸款未償本息總額3.85億元,，起始價為9千萬元。2月20日,，民生銀行信用卡中心發(fā)布公告稱,，該行擬以公開競價方式批量轉(zhuǎn)讓信用卡不良債權(quán)，2025年第一批和第二批個人不良貸款（信用卡透支）債權(quán)金額共計60.28億元,，其中本金33.31億元,，息費金額26.96億元；共涉及不良債權(quán)88819筆,，債務(wù)人85117戶,。

華夏銀行也在銀登中心掛牌轉(zhuǎn)讓信用卡不良資產(chǎn)包，債權(quán)金額達34.13億元,。該資產(chǎn)包涉及的債務(wù)人主要集中在經(jīng)濟較為發(fā)達的地區(qū),，且有82.5%的債務(wù)人未進入訴訟程序。交通銀行2月份掛牌轉(zhuǎn)讓的信用卡不良資產(chǎn)包債權(quán)總額高達68.25億元,。

事實上,，今年以來，已有20余家商業(yè)銀行機構(gòu)（包括農(nóng)信社等）在銀登中心的轉(zhuǎn)讓平臺轉(zhuǎn)讓不良資產(chǎn)。這其中包括郵儲銀行,、交通銀行,、平安銀行、建設(shè)銀行等全國性銀行,，也包括北京銀行,、河北銀行等城商行以及甘肅、貴州等地的農(nóng)商行,。從處置類別來看,，除對公不良貸款項目外，多家銀行掛出的不良資產(chǎn)包均涉及個人房貸項目,、個人消費貸,、信用卡等。從轉(zhuǎn)讓價格來看,，不乏銀行以不到1折的價格進行甩賣,。例如，廣發(fā)銀行2月底發(fā)布的《關(guān)于璟粹2025年第三期不良資產(chǎn)收益權(quán)轉(zhuǎn)讓結(jié)果公告》,，該行的個人信用卡貸款不良資產(chǎn)包,，資產(chǎn)原始金額為19.66億元，最終實際轉(zhuǎn)讓金額僅為1.47億元,，相當于不到1折。平安銀行2025年首單個人不良貸款（個人消費及經(jīng)營性貸款）轉(zhuǎn)讓公告顯示,，該項目未償本息總額達2.07億元,，轉(zhuǎn)讓起始價422萬元，相當于0.2折,。

根據(jù)銀登中心今年1月10日發(fā)布的《2024年四季度不良貸款轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)統(tǒng)計》顯示,，2024年第四季度，個人不良貸款批量轉(zhuǎn)讓,、對公不良資產(chǎn)批量轉(zhuǎn)讓,、單戶對公不良貸款轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)的平均折扣率分別為4.8%、18.6%,、39.8%,。

商業(yè)銀行加速不良資產(chǎn)出清能壓降不良資產(chǎn)優(yōu)化資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，提高其流動性水平,，減少不良資產(chǎn)帶來的潛在風險和損失,，降低不良資產(chǎn)對資本金的占用，提高風險抵御能力并且用釋放出的資本金增加對實體經(jīng)濟的貸款,，以更好服務(wù)實體經(jīng)濟,。今年以來，不良貸款轉(zhuǎn)讓同比保持較高增速，并且價格相對較低,。這其中的原因除了銀行面對穩(wěn)定資產(chǎn)質(zhì)量壓力加大處置力度外,，還有轉(zhuǎn)讓的不良貸款本身存在逾期時間長、回收難度大等問題,，從而降低了轉(zhuǎn)讓價格,。

近年來，我國不良貸款轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)持續(xù)增長,。僅2024年四季度,，不良貸款轉(zhuǎn)讓掛牌項目數(shù)量就達到443單，創(chuàng)下2021年有統(tǒng)計數(shù)據(jù)以來單季最高,，掛牌金額也攀升至1234.8億元,，同比增幅為56.66%。與此同時,，成交項目數(shù)量及金額分別達到359單,、981.7億元，同比增長34.96%,、55.68%,。

除不良貸款轉(zhuǎn)讓規(guī)模迅速增高外，市場參與主體也在不斷擴圍,。2021年,，原銀保監(jiān)會下發(fā)《關(guān)于開展不良貸款轉(zhuǎn)讓試點工作的通知》，正式批準單戶對公不良貸款轉(zhuǎn)讓和個人不良貸款批量轉(zhuǎn)讓,。此后,，政策進一步放寬，允許銀行向非持牌機構(gòu)轉(zhuǎn)讓單戶對公不良貸款,，并將個人住房按揭貸款納入試點范圍,。2023年，原銀保監(jiān)會發(fā)布《商業(yè)銀行金融資產(chǎn)風險分類辦法》,，明確將“重組資產(chǎn)”納入不良統(tǒng)計口徑,，加速了銀行出表需求。截至目前,，已開立不良貸款轉(zhuǎn)讓業(yè)務(wù)賬戶機構(gòu)涵蓋政策性銀行,、國有大行、股份制銀行,、城農(nóng)商行,、消費金融公司、汽車金融公司,、金融租賃公司,、信托公司、金融資產(chǎn)管理公司、地方資產(chǎn)管理公司,、金融資產(chǎn)投資公司等,，總計超過千家（含分支機構(gòu)）。

近年來,，銀行不良貸款轉(zhuǎn)讓規(guī)?？焖僭黾樱瑓⑴c主體不斷擴圍,，主要是銀行在穩(wěn)定資產(chǎn)質(zhì)量以提高對實體經(jīng)濟支持的過程中加大對不良資產(chǎn)的處置,。目前來看，個人消費貸,、信用卡等領(lǐng)域仍然存在較大的不良資產(chǎn)處置壓力,，對銀行加大不良資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓有支撐作用。

近年來,，我國不良資產(chǎn)處置行業(yè)已逐漸探索出更為精細化的資產(chǎn)運營路徑,，實現(xiàn)了從單純的“風險出清”向“價值挖掘”轉(zhuǎn)型。然而,，盡管市場發(fā)展迅速,，個人貸款不良轉(zhuǎn)讓依然面臨著諸多挑戰(zhàn)。傳統(tǒng)不良資產(chǎn)處置所依賴的“打折收購+催收清收”簡單模式已難以適應(yīng)市場發(fā)展需求,。個人不良貸款轉(zhuǎn)讓的市場供應(yīng)增加,，一定程度上影響了轉(zhuǎn)讓價格和折扣率水平。同時,，部分居民收入增長受到影響,，還款能力有所下降，且部分不良貸款缺乏抵押物導致回收率不高,，對折扣率與本金回收率構(gòu)成較大壓力。此外,，銀行與資產(chǎn)管理公司之間的數(shù)據(jù)共享機制尚未健全,，這也成為制約業(yè)務(wù)發(fā)展的關(guān)鍵因素之一。

對此,，招聯(lián)首席研究員董希淼建議,，中小銀行要積極參與，采取更多差異化措施,，綜合運用現(xiàn)金清收,、自主核銷、不良資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓和不良資產(chǎn)證券化等多種方式,，進一步加大不良資產(chǎn)處置力度,，提高處置速度；放寬政策限制，鼓勵更多經(jīng)營主體積極參與不良資產(chǎn)處置,，創(chuàng)新處置的方法和手段,，提高不良資產(chǎn)處置市場供給能力。

近年來我國個人貸款不良資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓成效明顯,，對銀行業(yè)等處置不良資產(chǎn)發(fā)揮了積極作用,。但在此過程中，也存在因為轉(zhuǎn)讓資產(chǎn)質(zhì)量不被看好,，參與各方之間存在信息不對稱等問題,，對不良資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓有負面影響。同時,，不良資產(chǎn)受讓方的處置渠道和方式也需要拓寬,，以方便其資產(chǎn)變現(xiàn)。從市場角度看,，個貸不良業(yè)務(wù)仍有較大增長空間,。未來提高處置效率尤為重要。例如,，銀行,、資產(chǎn)管理公司、金融科技公司等各類主體之間需要加強合作,，發(fā)揮各自優(yōu)勢,，實現(xiàn)資源共享與優(yōu)勢互補。同時,，大數(shù)據(jù),、人工智能等技術(shù)可應(yīng)用于不良資產(chǎn)的估值、風險評估和催收等環(huán)節(jié),，提升處置效率和精準度,。通過數(shù)據(jù)分析篩選出更有回收潛力的資產(chǎn)，制定個性化催收策略等,。