近年來,，銀行代銷業(yè)務(wù)快速擴(kuò)張,，產(chǎn)品范圍延伸至收藏品,。例如退市鈔“人民幣大全套”等產(chǎn)品以“投資收藏”為賣點(diǎn)，但流通性并不好,。2025年3月21日,，金融監(jiān)管總局發(fā)布《商業(yè)銀行代理銷售業(yè)務(wù)管理辦法》，將于10月1日施行,。新規(guī)從準(zhǔn)入,、銷售等方面強(qiáng)化約束，推動行業(yè)從“規(guī)模擴(kuò)張”轉(zhuǎn)向“質(zhì)量深耕”,。專家表示,，銀行應(yīng)在金融營銷宣傳環(huán)節(jié)保護(hù)好消費(fèi)者知情權(quán)，回歸“買方顧問”角色,。

近年來,，收藏品市場錢幣方面一直火熱，退出流通的人民幣以及一些古錢幣收藏備受追捧,。不少收藏愛好者在平臺上曬出自己的收藏,，有的是從銀行購買，也有的是從其他渠道入手,。有投資人提到,，今年初在一家大行買了第三套人民幣全套，認(rèn)為其具有收藏意義,。然而,，在一些網(wǎng)絡(luò)投訴平臺上,，也有不少投資人提到，類似的收藏品通常會面臨流動性問題,。希望通過購買此類產(chǎn)品實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)保值升值的投資者,，更應(yīng)做好長期持有的準(zhǔn)備，或在購買時更加慎重,。

銀行代銷業(yè)務(wù)快速擴(kuò)張,，產(chǎn)品范圍從理財(cái)、保險延伸至私募基金,、貴金屬制品甚至收藏品,。記者線下探訪發(fā)現(xiàn)多數(shù)銀行未直接代銷該產(chǎn)品，但有機(jī)構(gòu)工作人員提到,，有客戶想要的話可由第三方公司駐點(diǎn)講解,。某國有大行人士透露，這類特殊商品的價值因人而異,，如果有需求，相應(yīng)發(fā)行公司的人會專門講解,。同時他表示,，這類產(chǎn)品營銷只是日常工作的一部分。

關(guān)于金鈔,、鈔王,、退市鈔“人民幣大全套”這類產(chǎn)品的定位，西部地區(qū)某城商行人士表示,，這些產(chǎn)品已不屬于貨幣范疇,，而是被包裝成商品，電商,、行業(yè)協(xié)會,、拍賣公司都有經(jīng)營?！叭嗣駧糯笕住北举|(zhì)上是退出流通的舊版貨幣與貴金屬,、紀(jì)念章等工藝品的組合，法律上已不屬于貨幣范疇,，轉(zhuǎn)而以“投資收藏”,，甚至附贈“金鈔”“連號鈔票”等為賣點(diǎn)。然而,，這類產(chǎn)品的市場實(shí)際流通性和升值情況卻不盡人意,。在某社交平臺上，有買家分享通過銀行代銷渠道購入“人民幣大全套”產(chǎn)品,，但銀行“直接不回收”,。

在第三方投訴平臺上,，也多有此類產(chǎn)品的相關(guān)投訴。例如,，在黑貓投訴平臺上,，有消費(fèi)者投訴某銀行推銷第四套人民幣大全套紀(jì)念幣過程中，故意夸大和強(qiáng)調(diào)紀(jì)念幣的現(xiàn)金價值收藏價值,，且推銷某“全世界限量發(fā)行”的生肖公斤幣祝福套裝,，并稱隨時可以在郵幣卡交易平臺出手。然而,，消費(fèi)者在郵卡幣交易平臺咨詢,，卻被告知該套人民幣紀(jì)念鈔“東西不值錢，僅值幾百元”,。

因此,，期待以此保值升值的消費(fèi)者，在購買此類產(chǎn)品時須注意其性質(zhì)為收藏品,，應(yīng)做好長期持有的準(zhǔn)備,，或在購買時更加慎重。早在2019年,，央行就曾發(fā)布風(fēng)險提示,，其中載明：人民幣類收藏品的買賣需遵守相關(guān)法律法規(guī)的規(guī)定。消費(fèi)者在購買人民幣類收藏品時,，應(yīng)謹(jǐn)慎選擇購買渠道,，甄別真?zhèn)危灰`信虛假宣傳,，防范利益受損,。人民幣（紀(jì)念幣）發(fā)行信息以人民銀行網(wǎng)站發(fā)布為準(zhǔn)。

針對銀行代銷業(yè)務(wù),，監(jiān)管部門在今年出臺了相關(guān)管理辦法,。《商業(yè)銀行代理銷售業(yè)務(wù)管理辦法》將于10月1日施行,，旨在規(guī)范代銷業(yè)務(wù)全流程,。銀行需對合作機(jī)構(gòu)實(shí)施名單制管理，禁止捆綁銷售,、承諾保本收益,；需持續(xù)跟蹤產(chǎn)品風(fēng)險，督促合作機(jī)構(gòu)盡職履責(zé),，而非“一賣了之”,。新規(guī)從多方面強(qiáng)化約束，包括準(zhǔn)入嚴(yán)控和銷售規(guī)范。新規(guī)實(shí)施后,，中小銀行代銷標(biāo)準(zhǔn)化產(chǎn)品占比預(yù)計(jì)會上升,，推動行業(yè)從“規(guī)模擴(kuò)張”轉(zhuǎn)向“質(zhì)量深耕”。

盡管新規(guī)劍指亂象,，但在前述城商行人士看來,，銀行代銷業(yè)務(wù)仍存三大頑疾。一是考核機(jī)制扭曲,，導(dǎo)致“誤導(dǎo)銷售”屢禁不止,。二是產(chǎn)品定位模糊，類似“人民幣大全套”的商品化金融產(chǎn)品,，既非貨幣也非標(biāo)準(zhǔn)化投資品,，監(jiān)管歸屬不清。此外,，也有業(yè)內(nèi)人士擔(dān)心,，若嚴(yán)格執(zhí)行準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)，短期業(yè)績滑坡難以避免,。

某國有大行人士指出,，“人民幣大全套”這類產(chǎn)品，銀行更像是“商品搬運(yùn)工”,，而非風(fēng)險管理者,。新規(guī)強(qiáng)調(diào)銀行需履行“適當(dāng)性義務(wù)”，即根據(jù)客戶風(fēng)險承受能力推薦產(chǎn)品,，但實(shí)際操作中,，部分銀行仍以“任務(wù)完成度”替代專業(yè)判斷,。代銷業(yè)務(wù)的本質(zhì)是銀行以信用為媒介連接資產(chǎn)端與客戶端,。銀行應(yīng)回歸‘買方顧問’角色，而非僅充當(dāng)發(fā)行方的銷售渠道,。

紀(jì)念幣,、紀(jì)念鈔是商業(yè)銀行代銷的常見種類，常常擺放在銀行網(wǎng)點(diǎn)的顯眼位置,，民眾出于收藏愛好,、增值等需求購買此類紀(jì)念幣（鈔）。但這些產(chǎn)品魚龍混雜,，銀行推介時銷售人員往往強(qiáng)調(diào)“升值潛力”,，而忽略發(fā)行方、回購等途徑介紹,，民眾購下后發(fā)現(xiàn)與宣傳內(nèi)容有所出入,，將會有損銀行機(jī)構(gòu)信譽(yù)，還可能產(chǎn)生一些連帶反應(yīng)，例如民眾將此前持有的銀行存款,、理財(cái)取出或贖回,，對銀行留客帶來負(fù)面影響。