隨著A股上市銀行年報(bào)逐步披露，去年的存款情況逐漸明朗。已披露的25家上市銀行2024年年報(bào)顯示,，存款定期化趨勢(shì)仍在持續(xù)，九成銀行存款總額同比上升,，其中個(gè)人定期存款增長(zhǎng)尤為顯著,，鄭州銀行個(gè)人定期存款同比增幅接近四成,。盡管多家銀行利息凈收入下滑，但存款利息支出仍在增長(zhǎng),，負(fù)債成本壓力進(jìn)一步加大,。

為緩解成本壓力，近期地方中小銀行及民營(yíng)銀行密集下調(diào)存款及大額存單利率,，部分銀行五年期大額存單利率下調(diào)幅度達(dá)40個(gè)基點(diǎn),。近年來(lái)定期存款利率持續(xù)下調(diào)，同時(shí)監(jiān)管叫停了“手工補(bǔ)息”,，并將非銀同業(yè)存款納入自律管理,，未來(lái)存款利率仍存在進(jìn)一步下調(diào)的空間。

從已公布2024年年報(bào)的A股上市銀行數(shù)據(jù)來(lái)看,，存款定期化現(xiàn)象依然顯著,，銀行在負(fù)債管理方面仍面臨不小的壓力。這25家銀行2024年合計(jì)吸收存款185.58萬(wàn)億元,，較去年同期增長(zhǎng)5%,。僅有民生銀行和光大銀行兩家銀行的存款出現(xiàn)同比下滑，其余23家銀行的存款均呈現(xiàn)增長(zhǎng)態(tài)勢(shì),。

從個(gè)人定期存款數(shù)據(jù)來(lái)看,，除民生銀行外，其余24家銀行的個(gè)人定期存款均實(shí)現(xiàn)同比增長(zhǎng),。鄭州銀行的個(gè)人定期存款增幅最為顯著,，接近四成。重慶銀行,、招商銀行,、無(wú)錫銀行、寧波銀行和常熟銀行的個(gè)人定期存款同比增幅均約為兩成。

從公司定期存款數(shù)據(jù)來(lái)看,，則呈現(xiàn)出明顯的分化趨勢(shì),。郵儲(chǔ)銀行的公司定期存款同比增幅最大，達(dá)到約三成,，表現(xiàn)尤為突出,。與2019年相比，該行的公司定期存款增幅更是高達(dá)110%,。有7家銀行的公司存款定期化趨勢(shì)有所減緩,。渝農(nóng)商行的公司定期存款同比下滑20%，減緩趨勢(shì)最為明顯,。農(nóng)業(yè)銀行的公司定期存款雖然同比下降了1%,，但與2019年相比，仍實(shí)現(xiàn)了150%的增長(zhǎng),。

上市銀行存款定期化趨勢(shì)不減,，不僅體現(xiàn)在定期存款增速上，也體現(xiàn)在占比上,。國(guó)有大行中,，交通銀行指出，客戶存款仍是該行最主要的資金來(lái)源,。截至2024年末,，活期存款占比為33.08%，較上年末減少1.25個(gè)百分點(diǎn),；定期存款占比為64.98%,，較上年末增加1.08個(gè)百分點(diǎn)。

建設(shè)銀行也存在類似情況,。截至2024年末,，建設(shè)銀行境內(nèi)定期存款余額達(dá)到15.50萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)5.44%,；而境內(nèi)活期存款余額為12.18萬(wàn)億元,，同比增長(zhǎng)僅為1.34%。相比之下,，定期存款的增長(zhǎng)顯著高于活期存款,。

股份制銀行同樣呈現(xiàn)出存款定期化趨勢(shì)加劇的特征。例如,，招商銀行零售客戶定期存款占比從上年的20.42%上升至22.57%,。同時(shí)，零售客戶活期存款日均余額占零售客戶存款日均余額的比例為48.32%,，較上年下降了8.42個(gè)百分點(diǎn),。這一變化主要受客戶風(fēng)險(xiǎn)偏好下降以及企業(yè)資金活化不足的影響,，導(dǎo)致客戶對(duì)定期存款產(chǎn)品的需求顯著增加，而活期存款的占比相應(yīng)有所下降,。

城農(nóng)商行也面臨類似的存款定期化趨勢(shì),。鄭州銀行截至2024年末，個(gè)人存款余額達(dá)到2181.79億元,，占全行存款總額的54%,。定期存款余額為1887.86億元，較上年增長(zhǎng)了38.17%,；而活期存款余額為293.94億元,，較上年減少了8.18%。

多家定期存款增速較快的銀行,，存款利息支出明顯增長(zhǎng),，尤其是城農(nóng)商行。例如,，常熟銀行2024年利息支出達(dá)到61.99億元,，同比增長(zhǎng)13.80%；寧波銀行利息支出達(dá)到346.42億元,，同比增長(zhǎng)13.41%,。瑞豐銀行,、青島銀行,、鄭州銀行、重慶銀行增幅也較為明顯,。

在存款定期化趨勢(shì)延續(xù)的背景下,，銀行為了應(yīng)對(duì)這一趨勢(shì)帶來(lái)的負(fù)債管理壓力，紛紛采取了下調(diào)存款利率的措施,。江西江州農(nóng)商銀行自4月9日起對(duì)存款掛牌利率進(jìn)行了調(diào)整,。調(diào)整后，整存整取3個(gè)月期利率為1%,，較之前下調(diào)10個(gè)基點(diǎn),；1年期利率為1.5%，下調(diào)5個(gè)基點(diǎn),；3年期利率為1.48%,，同樣下調(diào)了5個(gè)基點(diǎn)；5年期利率為1.47%,，下調(diào)幅度最大,，達(dá)38個(gè)基點(diǎn)。

同日,，山東茌平滬農(nóng)商村鎮(zhèn)銀行也對(duì)存款掛牌利率進(jìn)行調(diào)整,。調(diào)整后,，整存整取3個(gè)月期、1年期,、3年期和5年期的年利率分別為1.4%,、1.95%、2.2%和2.15%,。此次調(diào)整主要涉及3個(gè)月期和5年期的定期存款利率,，調(diào)整前的年利率分別為1.55%和2.2%。

更早前,，多家民營(yíng)銀行已迎來(lái)降息潮,。遼沈銀行更新了人民幣存款的掛牌利率。調(diào)整后,，一年期,、兩年期、三年期和五年期定期存款的掛牌利率分別定為1.95%,、2%,、2.05%和2.1%。與此前相比,，各期限利率分別下調(diào)了5個(gè),、15個(gè)、15個(gè)和10個(gè)基點(diǎn),。

新安銀行對(duì)其在售的兩年期和三年期儲(chǔ)蓄存款產(chǎn)品的利率進(jìn)行調(diào)整,。其中，兩年期存款利率從2.8%下調(diào)至2.65%,，三年期存款利率從2.8%下調(diào)至2.6%,。這是新安銀行今年第三次下調(diào)存款利率。

眾邦銀行宣布對(duì)3年期和5年期大額存單的利率進(jìn)行調(diào)整,。具體來(lái)看,，3年期利率從2.6%下調(diào)至2.4%，降幅為20個(gè)基點(diǎn),；5年期利率從2.9%下調(diào)至2.5%,，降幅達(dá)40個(gè)基點(diǎn)。

業(yè)內(nèi)人士分析稱,，此次利率調(diào)整是銀行主動(dòng)優(yōu)化負(fù)債結(jié)構(gòu)的重要舉措,，旨在應(yīng)對(duì)市場(chǎng)利率環(huán)境的變化。上海金融與法律研究院研究員楊海平表示,，為了應(yīng)對(duì)外部沖擊,、提振國(guó)內(nèi)需求等，目前市場(chǎng)對(duì)降準(zhǔn),、降息等政策的預(yù)期有所增強(qiáng),。近期存款利率下調(diào)是商業(yè)銀行為了維護(hù)凈息差水平,，采取更加靈活的資產(chǎn)負(fù)債配置策略。

在存款定期化趨勢(shì)延續(xù),、銀行負(fù)債管理面臨挑戰(zhàn)的背景下,，銀行的凈息差仍有較大壓力。截至2024年第四季度,，我國(guó)商業(yè)銀行凈息差下降至1.52%,。從已披露的2024年年報(bào)來(lái)看，上市銀行的利息收入也在下滑,。已披露相關(guān)數(shù)據(jù)的25家上市銀行中,，僅9家銀行利息凈收入為正增長(zhǎng)，16家銀行同比下滑,。其中,，平安銀行下滑幅度最大，為20.82%,。

為了穩(wěn)定凈息差,，除了通過(guò)優(yōu)化資產(chǎn)配置提升收益外，控制負(fù)債成本也是不可或缺的手段,。眾多銀行管理層都強(qiáng)調(diào)了嚴(yán)格控制高成本存款規(guī)模的重要性,，并指出將通過(guò)積極適應(yīng)利率變動(dòng)以穩(wěn)定利息收入，同時(shí)采取多種措施拓展非利息收入來(lái)源,，以此來(lái)緩解息差壓力,。

建設(shè)銀行首席財(cái)務(wù)官生柳榮表示，未來(lái)建行將進(jìn)一步加強(qiáng)資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)的優(yōu)化,，并強(qiáng)化存貸款定價(jià)管理,，以持續(xù)提升財(cái)務(wù)表現(xiàn),。農(nóng)業(yè)銀行副行長(zhǎng)林立表示,，從負(fù)債成本的角度來(lái)看，2024年7月和10月,，農(nóng)行及其他主要商業(yè)銀行兩次下調(diào)存款利率,，進(jìn)一步完善了存款利率的市場(chǎng)化調(diào)整機(jī)制。

在內(nèi)部管理方面,，浦發(fā)銀行行長(zhǎng)謝偉表示,，在評(píng)價(jià)分行經(jīng)營(yíng)成果時(shí)，對(duì)于高成本,、中長(zhǎng)期的定期一般性存款規(guī)模會(huì)進(jìn)行“打折”處理,，且折扣比例較低。在負(fù)債管理方面,，浦發(fā)銀行已建立全口徑負(fù)債管控評(píng)價(jià)體系,，通過(guò)利率審批,、授權(quán)管理等工具，嚴(yán)格控制高成本,、中長(zhǎng)期定期存款的規(guī)模,，以優(yōu)化負(fù)債結(jié)構(gòu)。