A股“一哥”創(chuàng)歷史新高 工商銀行領(lǐng)漲大金融板塊。今天上午，A股三類板塊相繼發(fā)力。早盤時(shí),，中東局勢緊張推動了油氣開采和航運(yùn)板塊的大漲,。泰山石油,、神開股份,、山東墨龍等油氣股漲停,，新錦動力漲幅超過14%。港口航運(yùn)方面,，寧波海運(yùn),、連云港、寧波遠(yuǎn)洋,、興通股份等多股漲停,。

隨后，TMT板塊特別是半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)鏈表現(xiàn)強(qiáng)勁,。中芯國際,、華虹公司,、北方華創(chuàng),、中微公司等大市值龍頭股均上漲。臨近上午收盤,，銀行和證券等大金融板塊也有所拉升,。工商銀行、農(nóng)業(yè)銀行,、建設(shè)銀行,、興業(yè)銀行、浦發(fā)銀行,、郵儲銀行股價(jià)集體創(chuàng)下歷史新高,，其中工商銀行上漲1.49%，連續(xù)六個(gè)交易日上漲,，總市值達(dá)到2.67萬億元,，穩(wěn)居A股第一。

三大股指走勢分化,，截至午間收盤,，上證指數(shù)上漲0.15%，深證成指下跌0.16%,，創(chuàng)業(yè)板指下跌0.33%,。

上午半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)鏈走強(qiáng)，光刻機(jī),、存儲芯片,、電子化學(xué)品等板塊領(lǐng)漲。兩大晶圓代工龍頭股中芯國際,、華虹公司分別上漲3.57%和3.82%,。北方華創(chuàng)、中微公司等設(shè)備龍頭股也上漲,。分析人士認(rèn)為,，晶圓代工行業(yè)漲價(jià)預(yù)期推動了這些股票的上漲,。二三季度進(jìn)入傳統(tǒng)旺季，市場需求旺盛,，在供需緊張和成本上升的雙重作用下,，預(yù)計(jì)晶圓代工行業(yè)普遍存在漲價(jià)預(yù)期。

存儲芯片板塊受多家機(jī)構(gòu)看好,，主要原因是漲價(jià),。自3月起，半導(dǎo)體存儲市場逐步回暖,，存儲芯片漲價(jià)延續(xù)至二季度,，尤其是DDR4產(chǎn)品漲幅顯著。全球云廠商支出保持增長是主要推動因素,。根據(jù)Canalys數(shù)據(jù),，一季度全球云基礎(chǔ)設(shè)施服務(wù)支出達(dá)909億美元，同比增長21%,。為加速企業(yè)大規(guī)模采用AI,，領(lǐng)先云廠商正加快基礎(chǔ)設(shè)施優(yōu)化，通過自研芯片降低AI使用成本,、提升推理效率,。IDC數(shù)據(jù)顯示，2024年下半年以來,，中國市場出現(xiàn)明顯增長,，進(jìn)入復(fù)蘇階段。

隨著云計(jì)算與互聯(lián)網(wǎng)廠商資本開支增長與自研需求提升,，存儲需求同步增長,。在此窗口期，具備定制化存儲服務(wù)能力的廠商有望持續(xù)受益,。從供給端看,，各大存儲晶圓原廠陸續(xù)宣布新一輪減產(chǎn)或控產(chǎn)計(jì)劃。韓系兩大存儲原廠三星,、SK海力士先后宣布DDR4生產(chǎn)線將逐步關(guān)停,，資源全力押注高端產(chǎn)品。美光也表示,，消費(fèi)性,、PC及數(shù)據(jù)中心用DDR4 DRAM將進(jìn)行縮產(chǎn)或減產(chǎn)。分析人士認(rèn)為,，整個(gè)半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)鏈有望迎來宏觀政策周期,、產(chǎn)業(yè)庫存周期、AI創(chuàng)新周期共振下的“估值擴(kuò)張”行情。

最近固態(tài)電池板塊表現(xiàn)活躍,，騰遠(yuǎn)鈷業(yè),、泰和科技等個(gè)股大漲。產(chǎn)業(yè)政策積極引導(dǎo),，低空經(jīng)濟(jì),、具身智能等新興產(chǎn)業(yè)帶來增量需求，固態(tài)電池行業(yè)有望保持快速發(fā)展趨勢,。半固態(tài)電池量產(chǎn)和應(yīng)用已取得進(jìn)展,，預(yù)計(jì)2025年出貨量有望超10GWh。至于全固態(tài)電池,，銀河證券表示,，其產(chǎn)業(yè)化落地難度高，材料方案優(yōu)化空間大,，原理上需突破核心界面問題,，試線走向規(guī)模量產(chǎn)需克服安全環(huán)保、一致性等問題,。樂觀預(yù)期2027年頭部企業(yè)實(shí)現(xiàn)穩(wěn)定生產(chǎn),、裝車驗(yàn)證,。機(jī)構(gòu)建議關(guān)注相關(guān)設(shè)備,、電芯及材料企業(yè)。