大額“飛單”亂象叢生 投資者需警惕“高額保本”產(chǎn)品

在銀行加強自控管理,、投資者對承諾高收益產(chǎn)品保持警惕的前提下，絕大多數(shù)“飛單”其實可防可控

購買銀行理財產(chǎn)品最怕碰上什么事,？定是“飛單”無疑,。所謂“飛單”,，即銀行員工借助行內(nèi)平臺,，私自銷售未與銀行達成委托銷售關(guān)系的金融產(chǎn)品。

近年來,，銀行員工為私利向投資者兜售非本行理財產(chǎn)品的現(xiàn)象屢禁不止,，大案、要案頻發(fā),，而“飛單”行為往往在產(chǎn)品不能按期兌付,，甚至出現(xiàn)本金虧損時才得以暴露，等投資者發(fā)現(xiàn)“李逵”變“李鬼”往往為時已晚,，求告無門,。

一位擔(dān)任過某城商行總行副行長的人士向《投資者報》記者表示，其在任期間遇到過大大小小好幾起“飛單”事件,。而在“飛單”暴露前,，實際上是能從涉事業(yè)務(wù)員的行為中看出一定苗頭的，銀行應(yīng)及時排查異常以便防微杜漸,。

大案頻發(fā)引監(jiān)管出手

“銀行工作人員特別是客戶經(jīng)理,、理財顧問掌握著大量客源，如果能成功游說客戶,，那所能調(diào)動的金額動輒就是幾千萬元,、甚至上億元?！比A南某位銀行人士向《投資者報》記者介紹說,，一旦銀行員工被投資公司的高傭金吸引，與其他投資公司“勾結(jié)”,，以銀行的名義私自銷售非本金融機構(gòu)發(fā)行的理財產(chǎn)品,，或在非本金融機構(gòu)授權(quán)下,，與投資者簽訂私募基金等第三方理財產(chǎn)品的代銷協(xié)議，并過分夸大收益,，便容易滋生“飛單”現(xiàn)象,。

今年4月份，民生銀行就爆出過一起高達30億元的“蘿卜章”理財產(chǎn)品造假案,。據(jù)媒體報道,，該行150名私人銀行高端客戶通過民生銀行北京分行航天橋支行購買了總規(guī)模高達30億元號稱“保本保息”的偽造理財產(chǎn)品。直到一個投資者在偶然的情況下得知所購買的理財產(chǎn)品根本不存在,，這起“假理財飛單案”才被拆穿,。

對大多數(shù)投資者來說，客戶經(jīng)理在銀行內(nèi)推銷理財產(chǎn)品是具有銀行“隱性擔(dān)?！币馕兜?，很少有投資者會懷疑產(chǎn)品的真實性，因此在理財市場發(fā)展突飛猛進之時,，這種銀行的“隱性擔(dān)?！本蜑槿蘸蟆帮w單”的集中爆發(fā)埋下了隱患。僅以上海銀監(jiān)局為例,，今年前7個月,，該局因“飛單”開出11張罰單，涉案時間大部分為2012年和2013年,。

在“飛單”案件增多的同時,，“飛單”的涉案金額往往巨大，動輒上億元,，且作案手法的專業(yè)程度讓機構(gòu)都難免“中招”,。

今年6月，興業(yè)銀行一紙訴狀將建行咸寧分行和東吳證券告上法院,。起因是2015年,，興業(yè)銀行杭州分行通過通道方東吳證券購買了10億元建行咸寧分行的兩年期存款保本型理財產(chǎn)品，年化收益率6.3%,。該產(chǎn)品本應(yīng)于2017年4月21日連本帶息兌付,，但距離產(chǎn)品到期還有約1個月時，建行咸寧分行拒絕兌付這筆理財產(chǎn)品,，稱簽署理財合約是其某支行行長肖俊的個人行為,。最終興業(yè)銀行杭州分行僅追回了1.37億元，剩余資金去向不明,。事后有知情人表示,，上述產(chǎn)品、合同與公章都是假的。

從“飛單”的處罰上來看,，一般是終身禁止涉事者從事銀行業(yè)工作,。一位銀行人士向《投資者報》記者表示：“‘飛單’中員工欺詐行為居多，甚至有些買賣根本不是在銀行內(nèi)進行的,，銀行自然不會進行兜底賠付,。對于投資者來說，一旦遭遇‘飛單’,，損失恐難避免,，所以監(jiān)管層從事前預(yù)防等方面加大了整治力度?！?/p>

據(jù)悉,，此前銀監(jiān)會在全國主要商業(yè)銀行全面推行“雙錄”（錄音錄像）機制，確保銷售人員按程序,、按規(guī)定介紹產(chǎn)品,，以便購買者更清楚地了解產(chǎn)品的性質(zhì)和自身享有的權(quán)利、承擔(dān)的責(zé)任和風(fēng)險,。

8月23日,，銀監(jiān)會在其官網(wǎng)發(fā)布《銀行業(yè)金融機構(gòu)銷售專區(qū)錄音錄像管理暫行規(guī)定》進一步細(xì)化了“雙錄”的管理要求，明確了“雙錄”的適用對象及適用范圍,。銀行業(yè)金融機構(gòu)代銷國債及實物貴金屬,，可根據(jù)實際情況自行決定是否納入專區(qū)“雙錄”管理,。除此之外的理財及代銷產(chǎn)品,，均應(yīng)實施專區(qū)“雙錄”管理。

自開展市場亂象綜合治理以來,，銀行業(yè)金融機構(gòu)理財產(chǎn)品余額逐漸下降,。數(shù)據(jù)顯示，今年6月末理財產(chǎn)品余額28.4萬億元,，同比減少35%,。

銀行需加強自律

對于“飛單”在各商業(yè)銀行都不同程度出現(xiàn)的原因，中央財經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院教授郭田勇對《投資者報》表示,，首先是銀行對員工的監(jiān)管不足,，其次是消費者缺乏基本的判斷，被高收益所誘惑,。一旦發(fā)生“飛單”現(xiàn)象,，投資者往往會采取聚眾“維權(quán)”等方式將事件鬧大，商業(yè)銀行如想避免形象受損,，需要通過“雙錄”等手段提高理財產(chǎn)品操作流程的透明規(guī)范程度,，杜絕私下簽訂協(xié)議的行為。

一位銀行相關(guān)業(yè)務(wù)人士向《投資者報》記者表示，一般銀行在銷售理財產(chǎn)品時,，會嚴(yán)格區(qū)分營銷人員和操作人員權(quán)責(zé),，禁止理財經(jīng)理操作前臺銷售系統(tǒng)、擅自銷售非銀行金融產(chǎn)品,。正常的理財銷售都會有嚴(yán)格的二級復(fù)核制度,，由復(fù)核人員嚴(yán)格履行復(fù)核授權(quán)職責(zé)。

此外,，很多銀行還有針對員工賬戶異常的監(jiān)測方案等多種舉措來防范“飛單”,。不少銀行還會在網(wǎng)點張貼布告來提醒投資者注意以下情況：首先，銀行代銷產(chǎn)品可以通過銀行網(wǎng)點公示內(nèi)容查詢,；其次,，購買產(chǎn)品的資金是否匯入銀行賬戶；第三,，投資者購買銀行理財產(chǎn)品均需要通過柜面或者自助渠道進行申購操作,，如果是向個人或者第三方公司賬戶轉(zhuǎn)賬，則需要提高警惕,。

如何識破“飛單”

據(jù)《投資者報》記者了解,，當(dāng)前，對于在“飛單”案中銀行是否需要擔(dān)責(zé)已有比較明確的界定,，主要看資金是否進入銀行大賬,，是否在銀行辦理，銀行領(lǐng)導(dǎo)是否知情,。如果回答是“是”,，就形成表見代理，銀行承擔(dān)責(zé)任,；如果不是,，銀行不承擔(dān)或只承擔(dān)部分責(zé)任。

對于投資者來說,，與其事后追究銀行責(zé)任遠(yuǎn)不如提高風(fēng)險防范意識,。中國人民大學(xué)重陽金融研究院高級研究員、博導(dǎo)王衍行對《投資者報》記者表示,，貪圖高額回報是投資者陷入“飛單”陷阱的主要原因,，投資者應(yīng)該了解金融產(chǎn)品的風(fēng)險點，了解銀行的操作流程,，增強風(fēng)險防范意識,。在購買大額金融產(chǎn)品時，如果對業(yè)務(wù)員的說辭或者操作流程有疑問,，要及時探查清楚,，不可以存在僥幸心理,。

郭田勇建議投資者多進行核實判斷。他表示,，各類理財產(chǎn)品都有公示,，比如銀行發(fā)行的理財產(chǎn)品可以在中國理財網(wǎng)上查詢，公募基金則可以在證券投資基金業(yè)協(xié)會官網(wǎng)或者基金公司官網(wǎng)上找到,，投資者可以多渠道查實核對產(chǎn)品的真實性,。