■ 深圳特區(qū)報(bào)記者 鄒媛

今年以來,，消費(fèi)金融行業(yè)呈爆發(fā)式增長，已然成為新經(jīng)濟(jì)的一個(gè)增長點(diǎn)。這主要得益于居民消費(fèi)升級及金融科技等因素助推。然而，在熱得燙手的市場行情中,，不少消費(fèi)金融平臺(tái)卻因資金成本高企、監(jiān)管趨嚴(yán),，開始悄悄縮減規(guī)模甚至退出市場,。這一超乎尋常的舉動(dòng),，或許是消費(fèi)金融行業(yè)告別野蠻生長的一個(gè)明示，其商業(yè)模式也將發(fā)生變化,。

多個(gè)機(jī)構(gòu)陸續(xù)退出市場

2010年,，中國銀監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)成立了首批四家試點(diǎn)消費(fèi)金融公司；2015年6月,，消費(fèi)金融公司試點(diǎn)擴(kuò)大至全國,。截至目前，持牌的消費(fèi)金融機(jī)構(gòu)大約22家,。

幾年來,，全國消費(fèi)金融行業(yè)持續(xù)火爆，無論是傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)還是新的金融科技公司,，都在跑馬圈地,。從數(shù)據(jù)可窺見一斑：Wind數(shù)據(jù)顯示，2017年1至8月,，居民新增消費(fèi)性短期貸款達(dá)1.28萬億元,，累計(jì)同比多增7833億元。而2016年全年新增消費(fèi)性短期貸款總額僅8305億元,，今年前8個(gè)月新增總額已達(dá)去年全年的1.54倍,。

然而，在市場一片繁榮的表象中,，許多消費(fèi)金融企業(yè)卻逐漸縮減業(yè)務(wù),，甚至退出市場。近日,，消費(fèi)金融平臺(tái)“惠享分期”連續(xù)退出了云南,、廣西、四川,、重慶,、安徽等多個(gè)地區(qū)，引發(fā)業(yè)界關(guān)注,。深圳市惠今惠信金融服務(wù)有限公司旗下的“惠今分期”,，已全面關(guān)閉其北方市場。醫(yī)美分期平臺(tái)“星計(jì)劃”則將退出華北市場,。

“平臺(tái)過多,，業(yè)務(wù)同質(zhì)化嚴(yán)重，資金成本日益高企是主因,?！瘪R上消費(fèi)金融助理首席風(fēng)控官楊明表示,，自從今年以來，不管是政府還是監(jiān)管機(jī)構(gòu),，都釋放一系列信號(hào)要加強(qiáng)消費(fèi)金融行業(yè)的監(jiān)管,，一些非持牌機(jī)構(gòu)面臨的監(jiān)管壓力越來越大。此外,，相對來說持牌機(jī)構(gòu)具有資金優(yōu)勢,，銀行在授信時(shí)會(huì)將機(jī)構(gòu)是否持牌作為評估的一個(gè)要素。

楊明告訴記者,，除了成本高企外,，部分非持牌機(jī)構(gòu)還存在暴力催收、風(fēng)控能力不足,、收取“砍頭息”等問題,，包括監(jiān)管的趨嚴(yán)，導(dǎo)致非持牌消費(fèi)金融機(jī)構(gòu)面臨融資困難和發(fā)展難題,，不少機(jī)構(gòu)紛紛裁員或關(guān)店,。

“監(jiān)管趨嚴(yán)之下,，行業(yè)將告別野蠻生長,。”楊明認(rèn)為,，從市場需求角度看,，消費(fèi)金融公司遠(yuǎn)未達(dá)到充分競爭。不過,，很多涉足者都將該行業(yè)想得太簡單了,，想象中的“穩(wěn)定的低成本資金來源”、“完善的風(fēng)控體系”等畫面,，實(shí)現(xiàn)起來都并不容易,。

大數(shù)據(jù)不等于風(fēng)控

近年來，消費(fèi)金融大幅增長,，離不開政策紅利,、居民收入增長、消費(fèi)觀念轉(zhuǎn)變和金融科技發(fā)展的助推,。但消費(fèi)金融市場亂象依舊存在,，過度授信、惡意欺詐等行為屢見不鮮,。

“消費(fèi)金融欺詐成本較低,、金額較小，欺詐分子因此鋌而走險(xiǎn),?！睏蠲鞅硎荆M(fèi)金融行業(yè)興起時(shí)間不長，前期發(fā)展中很多機(jī)構(gòu)涉足該領(lǐng)域,，特別是非持牌機(jī)構(gòu)追求銷量,，或過于講究客戶體驗(yàn)，簡化了申請流程,，很多機(jī)構(gòu)風(fēng)控能力不足,，難免成為欺詐分子的攻擊對象。

融迅科技COO錢崢認(rèn)為,，從消費(fèi)金融公司的業(yè)務(wù)形態(tài)來看,，如何識(shí)別用戶以及其關(guān)聯(lián)的群體，用戶是否帶有欺詐的“黑產(chǎn)”等,，這都是做風(fēng)險(xiǎn)策略以及風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)的關(guān)鍵模型,。“用戶是否具備償還能力,、是否存在道德風(fēng)險(xiǎn),，從風(fēng)控模型到反欺詐、催收等,，大數(shù)據(jù)已經(jīng)廣泛應(yīng)用在消費(fèi)金融領(lǐng)域的各個(gè)環(huán)節(jié),。”

不過業(yè)內(nèi)人士指出,，中國的風(fēng)控還處在莽荒狀態(tài),，不少消費(fèi)金融公司對風(fēng)控的認(rèn)識(shí)存在誤區(qū)，把大數(shù)據(jù)或大數(shù)據(jù)模型等同于風(fēng)控,。楊明認(rèn)為,，風(fēng)控不僅僅是大數(shù)據(jù)模型，而更應(yīng)該是一個(gè)完整的閉環(huán)體系,。大數(shù)據(jù)模型對于風(fēng)控管理是非常重要的,，但它只是其中的一環(huán)。風(fēng)控體系包括很多層面,，例如貸前,、貸中、貸后全面的風(fēng)控系統(tǒng)搭建,，以及新產(chǎn)品上線的風(fēng)險(xiǎn)評估,、渠道管理、反欺詐人工調(diào)查,，還有操作風(fēng)險(xiǎn)管理,、資產(chǎn)管理等，這些都是風(fēng)控體系中非常重要的環(huán)節(jié),。