2013年至2016年間，威海銀行不良貸款率一路上揚(yáng),，分別為0.46%,、0.70%、0.97%,、1.42%,，同時(shí)，關(guān)注類貸款亦明顯上升

文 | 《投資時(shí)報(bào)》記者 劉佳昕

近兩年來,，城商行爭相沖擊IPO,，不斷有城商行在資本市場亮相。目前,，國內(nèi)城商行實(shí)現(xiàn)上市的共15家,，其中A股7家，H股8家,。

幾家歡喜幾家愁。以總部位于山東半島東部的威海銀行為例,，其亟待通過上市緩解資本金“饑渴”,，卻因監(jiān)管處罰和訴訟的牽累，上市之路并不平坦,。

年報(bào)數(shù)據(jù)顯示,，截至2016年末，威海市商業(yè)銀行總資產(chǎn)1863.39億元,，同比增長23.18%,；資本充足率12.30%，較上年減少2.4個(gè)百分點(diǎn),；一級資本充足率為8.93%,，核心一級資本充足率為8.91%。

威海銀行預(yù)披露招股書顯示,，該行擬赴上交所上市,，發(fā)行不超過13.9億股新股，發(fā)行后總股本約55.62億股,，所募集資金將全部用于補(bǔ)充該行資本金,。截至招股書披露日,，山東高速集團(tuán)直接和間接合計(jì)持有該行19.67億股，占發(fā)行前總股本的47.15%,，為該行控股股東和實(shí)際控制人,。

沖刺IPO補(bǔ)充資本金

既然謀求上市，少不得需要一些亮眼數(shù)據(jù)助力,。

2013年至2016年間,，威海市商業(yè)銀行實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入分別為23.24億元、33.91億元,、37.34億元和39.94億元,，歸屬于母公司股東的凈利潤分別為8.82億元、12.53億元,、15.8億元和16.33億元,。兩項(xiàng)指標(biāo)均呈上揚(yáng)。

該行營業(yè)收入主要來源于利息凈收入,，不過,，利息凈收入的貢獻(xiàn)比例已逐漸下降，業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)也有所調(diào)整,。

數(shù)據(jù)顯示,，2013至2016年，威海市商業(yè)銀行利息凈收入分別為21.79億元,、28.68億元,、31.05億元及33.38億元，占各期營業(yè)收入比例分別為93.74%,、84.58%,、83.17%及83.56%。

另外,，存款總額為708.44億元,、795.37億元、931.23億元,、1105.15億元,，同期貸款總額為404.99億元、445.51億元,、523.22億元,、585.22億元。

2013年4月初,，威海銀行在山東證監(jiān)局進(jìn)行輔導(dǎo)備案登記,，接受銀河證券上市輔導(dǎo)。此后，威海銀行陸續(xù)展開兩輪分紅送股及一次規(guī)模達(dá)7.72億股的增資擴(kuò)股,，總股本由28.09億股增至41.71億股,。

從股東上來看，目前山東高速集團(tuán)直接持有威海銀行16.5億股股份,，占發(fā)行前總股本的39.56%,；其控股子公司山東高速股份持有其3.17億股，占總股本的7.59%,。也就是說,，山東高速集團(tuán)直接和間接持有威海銀行47.15%的股份，為該行控股股東,。威海市財(cái)政局及中國重汽集團(tuán)則分別持有該行17.67%,、16.28%的股權(quán)。

雖然IPO還在路上,，不過在2017年6月,，銀監(jiān)會(huì)已同意威海銀行發(fā)行不超過40億元人民幣的二級資本債券，這在一定程度亦補(bǔ)充了該行的資本金,。

不良率連續(xù)上升

近年來威海銀行的資產(chǎn)規(guī)模不斷擴(kuò)張,。2013年至2016年底，其總資產(chǎn)為1005.46億元,、1173.48億元,、1512.78億元、1863.4億元,，4年間增長了85.33%,。

不過與此同時(shí)，該銀行不良率也在不斷上升,。

2013年至2016年,，威海銀行的不良貸款余額分別為1.86億元、3.14億元,、5.06億元、 8.33億元,，不良貸款率分別為0.46%,、0.70%、0.97%,、1.42%,。

顯然該行資產(chǎn)質(zhì)量不容樂觀，尤其是關(guān)注類貸款大幅攀升,。數(shù)據(jù)顯示,，威海銀行2014年、2015年和2016年，其關(guān)注類貸款分別為5.80億元,、12.21億元,、15.91億元，與貸款總額的占比分別為1.30%,、2.33%,、2.72%，上升明顯,。

威海銀行招股書顯示,，一些特殊行業(yè)存在貸款風(fēng)險(xiǎn)。截至2015年末,，威海市商業(yè)銀行房地產(chǎn)貸款余額高達(dá)14.60億元,；“兩高一剩”行業(yè)貸款余額達(dá)23.32億元,，占貸款和墊款總額4.46%,。

“兩高一剩”行業(yè)貸款,，集中于鋼鐵,、造紙、印染,、焦炭,、銅、化工,、化纖及電力等八個(gè)行業(yè),。國家經(jīng)濟(jì)形勢、行業(yè)環(huán)境,、政策等若發(fā)生變化,，可能對貸款質(zhì)量或經(jīng)營業(yè)績產(chǎn)生不利影響。

受訴訟案件拖累

《投資時(shí)報(bào)》記者注意到,，剛進(jìn)入A股IPO排隊(duì)名單的威海銀行就遭遇監(jiān)管處罰,。

《首次公開發(fā)行股票并上市管理辦法》第二十五條中規(guī)定，發(fā)行人不得有下列情形：最近36個(gè)月內(nèi)違反工商,、稅收,、土地、環(huán)保,、海關(guān)以及其他法律,、行政法規(guī)，受到行政處罰,，且情節(jié)嚴(yán)重,。

2016年5月31日,，威海銀行青島分行因“貸款轉(zhuǎn)保證金開立銀行承兌匯票”而遭到銀監(jiān)會(huì)青島銀監(jiān)局的行政處罰，處罰金額為二十萬元,，處罰依據(jù)是《中華人民共和國銀行業(yè)監(jiān)督管理法》第四十六條,。該法第四十六條所規(guī)定的處罰情形包括：提供虛假的或者隱瞞重要事實(shí)的報(bào)表、報(bào)告等文件,、資料,，嚴(yán)重違反審慎經(jīng)營規(guī)則等。

“貸款轉(zhuǎn)保證金開立銀行承兌匯票”實(shí)際上是貸款發(fā)放出來之后,，并未投入企業(yè)實(shí)際生產(chǎn)經(jīng)營中,，而是存入保證金賬戶開立了銀行承兌匯票。一般來說,，開立銀行承兌匯票需要企業(yè)用自有資金提供保證金,，若由銀行貸款充當(dāng)保證金，這說明貸款用途是不合規(guī)的,。

事實(shí)上,，銀行之所以會(huì)選擇“貸款轉(zhuǎn)保證金開立銀行承兌匯票”的操作，是在此過程中,，貸款以保證金的形式,，又變成了銀行的存款，無形中增加了銀行存款規(guī)模,。在這種情況下,，銀行增加了承兌手續(xù)費(fèi)，同時(shí)減少了吸收與衍生存款同等數(shù)量原始存款而支出的巨額營銷開支,，還可以利用承兌及貼現(xiàn)擁有的信用放大功能來調(diào)節(jié)存貸款規(guī)模以及不良貸款占比等指標(biāo),。

有研究認(rèn)為，銀行不惜違規(guī)操作,，與銀行考核機(jī)制關(guān)系密切,。大多數(shù)銀行為盡快擴(kuò)大市場規(guī)模，提高市場占有率,，往往過度強(qiáng)調(diào)業(yè)務(wù)規(guī)模,、利潤等粗放型指標(biāo)，對其分支機(jī)構(gòu)及員工的績效考核基本上也是與利潤,、存貸款規(guī)模等指標(biāo)掛鉤,，而票據(jù)業(yè)務(wù)以其成本低、風(fēng)險(xiǎn)相對較小,、收益實(shí)現(xiàn)快、調(diào)節(jié)靈活,、具有多重考核績效等特點(diǎn),，極大地刺激了業(yè)務(wù)人員辦理票據(jù)業(yè)務(wù)的積極性,。

威海銀行2016年年報(bào)顯示，截至去年底,，該行作為原告且爭議標(biāo)的在3000萬元以上的未決訴訟案共17件,，涉案金額62532.98萬元。該行稱,，這些案件均屬于正常業(yè)務(wù)糾紛,，不會(huì)對正常經(jīng)營構(gòu)成重大影響。同時(shí),，截至去年底,，沒有該行作為被告的爭議標(biāo)的在1000萬元以上的未決訴訟、仲裁案件,。