經(jīng)濟(jì)日報(bào)-中國經(jīng)濟(jì)網(wǎng)9月15日訊 近日，財(cái)政部網(wǎng)站發(fā)布了<關(guān)于印發(fā)《國債承銷團(tuán)組建工作管理辦法》的通知>,，為了規(guī)范國債承銷團(tuán)組建工作,，保障國債順利發(fā)行和國債市場穩(wěn)定發(fā)展，財(cái)政部會同人民銀行,、證監(jiān)會制定了《國債承銷團(tuán)組建工作管理辦法》,，現(xiàn)予以公布。

　　國債承銷團(tuán)組建工作管理辦法

第一章 總則

第一條 為了規(guī)范國債承銷團(tuán)組建工作,，保障國債順利發(fā)行和國債市場穩(wěn)定發(fā)展,，制定本辦法。

第二條 國債承銷團(tuán)按照國債品種組建,，包括儲蓄國債承銷團(tuán)和記賬式國債承銷團(tuán),。

第三條 國債承銷團(tuán)組建應(yīng)當(dāng)遵循公開、公平,、公正的市場化原則,。

第四條 財(cái)政部會同人民銀行負(fù)責(zé)儲蓄國債承銷團(tuán)組建工作，會同人民銀行,、證監(jiān)會負(fù)責(zé)記賬式國債承銷團(tuán)組建工作,。

第五條 財(cái)政部會同有關(guān)部門根據(jù)市場環(huán)境和國債發(fā)行任務(wù)等,，確定國債承銷團(tuán)成員的目標(biāo)數(shù)量。

第二章 前期準(zhǔn)備

第六條 財(cái)政部應(yīng)當(dāng)會同有關(guān)部門提前公布國債承銷團(tuán)組建通知（以下簡稱組團(tuán)通知）和國債承銷主協(xié)議范本,。

組團(tuán)通知應(yīng)當(dāng)包括成員目標(biāo)數(shù)量,、報(bào)名要求、上一屆國債承銷團(tuán)成員綜合排名等內(nèi)容,，不晚于報(bào)名截止日前20個(gè)工作日（含）發(fā)布,。

國債承銷主協(xié)議范本應(yīng)當(dāng)包括財(cái)政部和國債承銷團(tuán)成員雙方的權(quán)利、義務(wù)等內(nèi)容,，與組團(tuán)通知同時(shí)發(fā)布,。

第七條 在組團(tuán)通知規(guī)定的報(bào)名截止日期前，財(cái)政部會同人民銀行負(fù)責(zé)接收報(bào)名參加儲蓄國債承銷團(tuán)的金融機(jī)構(gòu)的書面報(bào)名材料,；財(cái)政部負(fù)責(zé)接收報(bào)名參加記賬式國債承銷團(tuán)的金融機(jī)構(gòu)的書面報(bào)名材料,。

第八條 財(cái)政部應(yīng)當(dāng)就報(bào)名參加國債承銷團(tuán)的金融機(jī)構(gòu)（以下簡稱報(bào)名機(jī)構(gòu)）的重大經(jīng)營活動情況、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)狀況,、金融市場表現(xiàn),、近3年內(nèi)在經(jīng)營活動中有無重大違法記錄等事項(xiàng)，以及報(bào)名材料中的有關(guān)數(shù)據(jù),，征求人民銀行,、證監(jiān)會、銀監(jiān)會,、保監(jiān)會等部門意見,。中央國債登記結(jié)算有限責(zé)任公司、中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司,、中國外匯交易中心,、上海證券交易所、深圳證券交易所等債券托管,、交易場所應(yīng)當(dāng)根據(jù)財(cái)政部需要提供有關(guān)業(yè)務(wù)數(shù)據(jù),。

第三章 選擇方式

第九條 財(cái)政部應(yīng)當(dāng)會同有關(guān)部門從具備下列基本條件的報(bào)名機(jī)構(gòu)中選擇國債承銷團(tuán)成員：

（一）在中國境內(nèi)依法成立，具有獨(dú)立法人資格,，且經(jīng)營范圍包括債券承銷,。

（二）財(cái)務(wù)穩(wěn)健，資本充足率,、償付能力或者凈資本狀況等方面指標(biāo)達(dá)到監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn),，具有較強(qiáng)的風(fēng)險(xiǎn)防控能力。

（三）設(shè)有專職部門負(fù)責(zé)國債業(yè)務(wù),，并具有健全的國債投資和風(fēng)險(xiǎn)管理制度,。

（四）有能力履行國債承銷協(xié)議約定的各項(xiàng)義務(wù)。

（五）擬作為儲蓄國債承銷團(tuán)成員的,，應(yīng)當(dāng)為依法開展經(jīng)營活動,，近3年內(nèi)在儲蓄國債,、個(gè)人儲蓄存款、理財(cái)產(chǎn)品銷售等經(jīng)營活動中沒有重大違法記錄,，注冊資本不低于人民幣10億元或者總資產(chǎn)不低于人民幣300億元,，營業(yè)網(wǎng)點(diǎn)在50個(gè)以上的存款類金融機(jī)構(gòu)。

（六）擬作為記賬式國債承銷團(tuán)成員的,，應(yīng)當(dāng)為依法開展經(jīng)營活動,，近3年內(nèi)在債券承銷、交易等經(jīng)營活動中沒有重大違法記錄,，注冊資本不低于人民幣5億元或者總資產(chǎn)不低于人民幣200億元的存款類金融機(jī)構(gòu),，或注冊資本不低于人民幣10億元的非存款類金融機(jī)構(gòu)。

（七）若為上一屆國債承銷團(tuán)成員的,，應(yīng)當(dāng)在上一屆國債承銷團(tuán)有效期最后一年未到退團(tuán)標(biāo)準(zhǔn)或未主動退團(tuán),。

第十條 國債承銷團(tuán)采用第三方專家評審的方式組建。財(cái)政部會同有關(guān)部門建立專家?guī)?，從中抽取專家組成專家評審委員會,，由評審委員會成員按照規(guī)定的評分指標(biāo)體系和方法對符合基本條件的報(bào)名機(jī)構(gòu)進(jìn)行獨(dú)立評分,，根據(jù)評分確定國債承銷團(tuán)候選成員名單,，經(jīng)公示、簽訂承銷主協(xié)議等程序后,，組成新一屆國債承銷團(tuán),。

第十一條 專家由金融行業(yè)自律性組織和金融市場中介服務(wù)機(jī)構(gòu)等推薦。專家應(yīng)當(dāng)具備以下條件：

（一）具有良好的職業(yè)道德,，在評審過程中能以客觀公正,、廉潔自律、遵紀(jì)守法為行為準(zhǔn)則,。

（二）從事相關(guān)領(lǐng)域研究或?qū)崉?wù)工作滿10年,，具備大學(xué)（含）以上文化程度，精通國債業(yè)務(wù),。

（三）愿意以獨(dú)立身份參加評審工作,，并接受財(cái)政部、人民銀行,、證監(jiān)會的指導(dǎo)和監(jiān)督,。

（四）沒有違紀(jì)違法等不良記錄。

（五）不屬于財(cái)政部,、人民銀行,、證監(jiān)會、銀監(jiān)會,、保監(jiān)會等主管部門在職工作人員,。

財(cái)政部會同有關(guān)部門對推薦的專家進(jìn)行確認(rèn)后,，匯總形成專家?guī)臁Ｃ看谓M建國債承銷團(tuán)或增補(bǔ)新成員時(shí),，財(cái)政部應(yīng)當(dāng)會同有關(guān)部門對專家?guī)爝M(jìn)行復(fù)核,，將不符合條件的專家調(diào)整出專家?guī)欤⒏鶕?jù)需要進(jìn)行適當(dāng)增補(bǔ),。

第十二條 財(cái)政部負(fù)責(zé)從專家?guī)熘须S機(jī)抽取專家組成人數(shù)為奇數(shù)且不少于7人的評審委員會,。評審委員會成員不能在報(bào)名機(jī)構(gòu)或其利益關(guān)聯(lián)機(jī)構(gòu)中任職。抽取專家時(shí),，財(cái)政部,、人民銀行、證監(jiān)會派觀察員到場監(jiān)督,。

第十三條 財(cái)政部會同有關(guān)部門根據(jù)國債市場情況和業(yè)務(wù)發(fā)展需要,，建立評分指標(biāo)體系。儲蓄國債承銷團(tuán)評分指標(biāo)包括儲蓄國債業(yè)務(wù)開展情況,、儲蓄存款和理財(cái)產(chǎn)品情況,、業(yè)務(wù)渠道情況、風(fēng)險(xiǎn)防控能力,、資本經(jīng)營狀況,、研究創(chuàng)新能力等其他因素六個(gè)方面；記賬式國債承銷團(tuán)評分指標(biāo)包括國債一級市場情況,、國債二級市場情況,、國債持有情況、其他債券承銷交易情況,、資本經(jīng)營及風(fēng)險(xiǎn)防控狀況,、研究創(chuàng)新能力等其他因素六個(gè)方面（具體指標(biāo)體系詳見附件1）。

第十四條 評審委員會根據(jù)評分標(biāo)準(zhǔn)對符合基本條件的報(bào)名機(jī)構(gòu)進(jìn)行評分,，按照得分由高到低的順序提出新一屆國債承銷團(tuán)候選成員的推薦名單（具體評分方法詳見附件2）,。如多家機(jī)構(gòu)最終得分相同，且同時(shí)進(jìn)入國債承銷團(tuán)后成員數(shù)量超過新一屆國債承銷團(tuán)成員的目標(biāo)數(shù)量,，則上一屆國債承銷團(tuán)成員優(yōu)先進(jìn)入,；如得分相同機(jī)構(gòu)同為上一屆國債承銷團(tuán)成員，上一屆國債承銷團(tuán)有效期內(nèi)綜合排名居前機(jī)構(gòu)優(yōu)先進(jìn)入,；如得分相同機(jī)構(gòu)都不是上一屆國債承銷團(tuán)成員,，則均不進(jìn)入新一屆國債承銷團(tuán)。

專家現(xiàn)場評審時(shí),，財(cái)政部,、人民銀行、證監(jiān)會派觀察員到場監(jiān)督,。

第四章 公示與簽約

第十五條 財(cái)政部會同有關(guān)部門,，將第三方專家評審產(chǎn)生的推薦名單作為國債承銷團(tuán)候選成員名單,，通過財(cái)政部官網(wǎng)和中國債券信息網(wǎng)向社會公示，儲蓄國債承銷團(tuán)候選成員名單同時(shí)通過人民銀行官網(wǎng)公示,。公示期為5個(gè)工作日,。公示期間，如有機(jī)構(gòu)或人員對結(jié)果提出異議,，由財(cái)政部會同有關(guān)部門進(jìn)行復(fù)核確認(rèn),。

第十六條 財(cái)政部應(yīng)當(dāng)與國債承銷團(tuán)候選成員按照《中華人民共和國合同法》有關(guān)規(guī)定，在平等自愿基礎(chǔ)上,，簽訂國債承銷協(xié)議,，并向社會公布國債承銷團(tuán)成員名單。國債承銷協(xié)議有效期原則上不超過3年,。

第十七條 財(cái)政部應(yīng)當(dāng)按照科學(xué),、規(guī)范、公平,、公開和有利于提升國債承銷團(tuán)成員履約水平的原則,，對記賬式國債承銷團(tuán)成員履約情況進(jìn)行綜合排名；會同人民銀行對儲蓄國債承銷團(tuán)成員履約情況進(jìn)行綜合排名,。綜合排名有關(guān)事宜應(yīng)當(dāng)在國債承銷協(xié)議中進(jìn)行約定,。

第五章 退出與增補(bǔ)

第十八條 國債承銷團(tuán)成員可以根據(jù)國債承銷協(xié)議的約定，自愿申請退出國債承銷團(tuán),。財(cái)政部應(yīng)當(dāng)會同有關(guān)部門自收到國債承銷團(tuán)成員退出申請之日起30日內(nèi)予以確認(rèn),，并向社會公布,。

申請退出的國債承銷團(tuán)成員,，在獲得確認(rèn)之前，應(yīng)當(dāng)按照國債承銷協(xié)議的約定,，繼續(xù)履行國債承銷協(xié)議,。

第十九條 國債承銷團(tuán)成員出現(xiàn)下列行為的，財(cái)政部應(yīng)當(dāng)會同有關(guān)部門,，根據(jù)國債承銷協(xié)議的約定通知其退出國債承銷團(tuán)：

（一）以欺騙,、利益輸送等不正當(dāng)手段加入國債承銷團(tuán)的。

（二）財(cái)務(wù)狀況惡化,，難以繼續(xù)履行國債承銷團(tuán)成員義務(wù)的,。

（三）儲蓄國債承銷團(tuán)成員違規(guī)委托其他機(jī)構(gòu)代理銷售儲蓄國債；盜用儲蓄國債名義發(fā)售債券或攬儲,；超額度銷售儲蓄國債且未及時(shí)更正,，最終造成當(dāng)期國債超額發(fā)行；出現(xiàn)偽造國債賬務(wù)記錄,、出具虛假債權(quán)托管證明,，泄露投資者賬戶秘密,，發(fā)布關(guān)于儲蓄國債虛假信息等重大違法行為或者嚴(yán)重違反儲蓄國債相關(guān)管理政策規(guī)定行為的。

（四）記賬式國債承銷團(tuán)成員嚴(yán)重不正當(dāng)投標(biāo),、操縱二級市場,；超承銷額度分銷，違規(guī)向記賬式國債承銷團(tuán)其他成員分銷,；出現(xiàn)偽造國債賬務(wù)記錄,，發(fā)布關(guān)于記賬式國債虛假信息等重大違法行為或者嚴(yán)重違反記賬式國債相關(guān)管理政策規(guī)定行為的。

（五）嚴(yán)重違反國債承銷協(xié)議其他相關(guān)約定的,。

第二十條 國債承銷團(tuán)成員退出國債承銷團(tuán)的,，自財(cái)政部會同有關(guān)部門確認(rèn)之日起，財(cái)政部應(yīng)當(dāng)終止與其簽訂的國債承銷協(xié)議,。儲蓄國債承銷團(tuán)成員退出后,，對其托管的尚未到期的儲蓄國債，應(yīng)當(dāng)按規(guī)定繼續(xù)辦理除儲蓄國債認(rèn)購以外的各項(xiàng)業(yè)務(wù),，并做好相關(guān)國債托管和資金清算工作,。

第二十一條 財(cái)政部可以根據(jù)國債發(fā)行需要，會同有關(guān)部門按照本辦法規(guī)定的第三方專家評審方式增補(bǔ)國債承銷團(tuán)成員,，并將增補(bǔ)情況及時(shí)向社會公布,。

第六章　附則

第二十二條 本辦法所稱有關(guān)部門，涉及儲蓄國債業(yè)務(wù)時(shí),，是指人民銀行,；涉及記賬式國債業(yè)務(wù)時(shí)，是指人民銀行,、證監(jiān)會,。

第二十三條 本辦法自印發(fā)之日起施行。

第二十四條 2014年11月17日發(fā)布的《財(cái)政部 中國人民銀行 證監(jiān)會關(guān)于印發(fā)<國債承銷團(tuán)組建工作管理暫行辦法>的通知》（財(cái)庫〔2014〕186號）同時(shí)廢止,。

附：1.國債承銷團(tuán)第三方專家評審指標(biāo)體系

2.國債承銷團(tuán)專家評分方法

附1：

國債承銷團(tuán)第三方專家評審指標(biāo)體系

一,、儲蓄國債承銷團(tuán)

評審指標(biāo)包括6個(gè)方面：儲蓄國債業(yè)務(wù)開展情況、儲蓄存款和理財(cái)產(chǎn)品情況,、業(yè)務(wù)渠道情況,、風(fēng)險(xiǎn)防控能力、資本經(jīng)營狀況,、其他因素,，權(quán)重分別為20%、25%,、25%,、10%、10%、10%（詳見表1）,。

表1 ：儲蓄國債承銷團(tuán)評審指標(biāo)

　　二,、記賬式國債承銷團(tuán)

評審指標(biāo)包括6個(gè)方面：國債一級市場情況,、國債二級市場情況、國債持有情況,、其他債券承銷交易情況,、資本經(jīng)營及風(fēng)險(xiǎn)防控狀況、其他因素,，權(quán)重分別為20%,、35%、15%,、10%,、10%、10%（詳見表2）,。

表2 ：記賬式國債承銷團(tuán)評審指標(biāo)

　　附2：

國債承銷團(tuán)專家評分方法

一,、儲蓄國債承銷團(tuán)

儲蓄國債業(yè)務(wù)開展情況、儲蓄存款和理財(cái)產(chǎn)品情況,、業(yè)務(wù)渠道情況,、風(fēng)險(xiǎn)防控能力根據(jù)報(bào)名機(jī)構(gòu)相關(guān)業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)計(jì)算得出，資本經(jīng)營狀況,、其他因素由評審專家根據(jù)報(bào)名機(jī)構(gòu)情況打分得出,，各分項(xiàng)指標(biāo)得分、總分計(jì)算過程及結(jié)果均保留2位小數(shù)（2位小數(shù)以后四舍五入,，下同）,。

（一）前三部分評分指標(biāo)計(jì)算方法。

儲蓄國債業(yè)務(wù)開展情況,、儲蓄存款和理財(cái)產(chǎn)品情況,、業(yè)務(wù)渠道情況得分計(jì)算方法為：

單項(xiàng)指標(biāo)得分=

其中，儲蓄國債業(yè)務(wù)開展年限超過5年的,，按5年計(jì)算,。

（二）風(fēng)險(xiǎn)防控能力評分指標(biāo)計(jì)算方法。

1.資本充足率：10.5%以上,100分,；5.25%以下,，0分；

5.25%至10.5%,，

2.杠桿率： 高于5.6%,，100分；低于2.4%,，0分,；

2.4%至5.6%，

3.不良貸款率：2%以下,，100分,；10%以上，0分,；

2%至10%,，

4.撥備覆蓋率：300%以上，100分；100%以下,，0分,；

100%至300%，

5.流動性覆蓋率：高于108%,，100分,；低于54%，0分,；

54%至108%,，

（三）后兩部分評分指標(biāo)評審方法。

資本經(jīng)營狀況由評審專家根據(jù)報(bào)名機(jī)構(gòu)的總資產(chǎn),、凈資產(chǎn)等進(jìn)行評分,，最高為10分；其他因素由評審專家根據(jù)報(bào)名機(jī)構(gòu)的研究能力,、創(chuàng)新能力等進(jìn)行評分,，最高為10分。

（四）總分計(jì)算方法,。

單個(gè)專家對某個(gè)機(jī)構(gòu)評分=

∑前四部分單項(xiàng)指標(biāo)得分×本項(xiàng)指標(biāo)權(quán)重+資本經(jīng)營狀況得分+其他因素得分

報(bào)名機(jī)構(gòu)最終得分為去掉專家評分中的一個(gè)最高值和一個(gè)最低值后的其他得分的算術(shù)平均值,。

二、記賬式國債承銷團(tuán)

國債一級市場情況,、國債二級市場情況,、國債持有情況、其他債券承銷交易情況根據(jù)報(bào)名機(jī)構(gòu)相關(guān)業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)計(jì)算得出,，資本經(jīng)營及風(fēng)險(xiǎn)防控狀況,、其他因素由評審專家根據(jù)報(bào)名機(jī)構(gòu)情況打分得出。

（一）前四部分評分指標(biāo)計(jì)算方法,。

國債一級市場情況,、國債二級市場情況、國債持有情況,、其他債券承銷交易情況得分計(jì)算方法為：

單項(xiàng)指標(biāo)得分=

若參與第三方專家評審的所有報(bào)名機(jī)構(gòu)某項(xiàng)指標(biāo)數(shù)值都為0,，則參與第三方專家評審的所有報(bào)名機(jī)構(gòu)該項(xiàng)指標(biāo)得分均為0。其中,，投標(biāo)準(zhǔn)確度計(jì)算方法為：

單次投標(biāo)準(zhǔn)確度=

投標(biāo)偏離值=

（二）后兩部分評分指標(biāo)評審方法,。

資本經(jīng)營及風(fēng)險(xiǎn)防控狀況由評審專家根據(jù)報(bào)名機(jī)構(gòu)的總資產(chǎn)、注冊資本等進(jìn)行評分,，最高為10分,；其他因素由評審專家根據(jù)報(bào)名機(jī)構(gòu)的研究能力、創(chuàng)新能力等進(jìn)行評分,，最高為10分。

（三）總分計(jì)算方法。

單個(gè)專家對某個(gè)機(jī)構(gòu)評分=

∑前四部分單項(xiàng)指標(biāo)得分×本項(xiàng)指標(biāo)權(quán)重+資本經(jīng)營及風(fēng)險(xiǎn)防控狀況得分+其他因素得分

報(bào)名機(jī)構(gòu)最終得分為去掉專家評分中的一個(gè)最高值和一個(gè)最低值后的其他得分的算術(shù)平均值,。

[2]包括雙邊報(bào)價(jià)和請求報(bào)價(jià)成交量,。

[3]包括代發(fā)代還、自發(fā)代還,、自發(fā)自還地方政府債券,。