這家公司獲監(jiān)管重點關注，首份利潤分配問詢函回復來了

高性能存儲迎來新機遇,，百家機構盯上7只概念股

存儲行業(yè)有望迎來新一輪景氣度周期。

方大特鋼利潤分配問詢函回復來了

4月8日晚間,，方大特鋼發(fā)布了上交所的問詢回復函公告,，就3月29日上交所關注的2023年度利潤分配預案中不分紅等問題進行補充披露。

收到上交所問詢函后,，公司采取了緊急補救措施,。4月2日，方大特鋼公告稱控股股東提議公司提高2023年度利潤分配比例,，提議向全體股東每股派發(fā)現(xiàn)金紅利人民幣0.10元,，合計分紅約2.3億元。這家公司獲監(jiān)管重點關注,，首份利潤分配問詢函回復來了,。

從問詢函回復來看，截至2023年年末,，公司貨幣資金余額60.45億元,，扣除受限貨幣資金31.97億元（主要為票據(jù)保證金等）以及短期和長期借款5.42億元，公司可自由支配資金僅有23.06億元,，而目前月均日常經(jīng)營資金需求為17億元,。可見，公司資金狀況逐漸捉襟見肘,。

方大特鋼年報顯示,，2023年營收為265.07億元，同比減少15.75%,；歸屬于上市公司股東的凈利潤為6.89億元,，同比減少35.16%，營收凈利雙雙下滑,。另外,，根據(jù)公司最新披露的委托理財產(chǎn)品凈值出現(xiàn)較大波動公告，截至3月28日,，公司凈投資4.22億元的理財產(chǎn)品累計浮虧達2.27億元,。

目前，現(xiàn)金分紅已經(jīng)成為了監(jiān)管關注的重點,。3月15日,，證監(jiān)會發(fā)布《關于加強上市公司監(jiān)管的意見（試行）》，其中明確要求上市公司制定積極,、穩(wěn)定的現(xiàn)金分紅政策,，推動一年多次分紅，增強投資者回報,。對于多年不分紅或者分紅極少的公司,，證監(jiān)會要綜合其他的指標，對相關的股票實施風險警示,，督促這些公司分紅,。

存儲行業(yè)有望迎來新一輪景氣度周期

近期頭部存儲廠商發(fā)布的財報顯示，去年四季度公司營收環(huán)比快速成長,，同時部分上游公司已經(jīng)實現(xiàn)扭虧為盈,。

美光科技2024財年第二財季報告顯示，通用會計準則編制的凈利潤為7.93億美元,，上一個財季則為虧損12.34億美元,，2023財年同期則為虧損23.12億美元，實現(xiàn)大幅扭虧,。

而在2023年四季度,，SK海力士便已實現(xiàn)扭虧至約盈利2.6億美元，擺脫了從2022年第四季度以來一直持續(xù)的營業(yè)虧損,。

綜上可見,，在上游廠商持續(xù)減產(chǎn)效應推動下，存儲產(chǎn)品開啟漲價趨勢,，產(chǎn)業(yè)鏈公司也逐漸開始回歸正常盈利狀況,。

2024年以來,，DRAM存儲芯片價格連續(xù)上漲。據(jù)TrendForce集邦咨詢預計,，第二季度閃存存儲器（NANDFlash）合約價將強勢上漲約13%至18%,，動態(tài)隨機存取存儲器（DRAM）價格漲幅約3%至8%；2024年全年,，全球DRAM芯片銷售額將增長46%,，達到780億美元。

Gartner預測,，存儲芯片需求在2024年將強勁復蘇,，營收預估將暴增66.3%，存儲行業(yè)有望迎來新一輪景氣度周期,。

高性能存儲迎來新發(fā)展機遇

春江水暖鴨先知,，產(chǎn)業(yè)鏈部分企業(yè)率先感受到市場暖意。大模型帶來的AI應用興起,，2023年開始新的應用此起彼伏,，算力和存儲需求膨脹，高端存儲HBM和DDR5產(chǎn)品正加速向市場滲透,，三星電子,、SK海力士、美光科技紛紛將投資和產(chǎn)能轉(zhuǎn)向HBM和DDR5,。

佰維存儲表示,，當前行業(yè)迎來景氣復蘇，一季度存儲產(chǎn)品價格不斷上漲,，公司與上游供應商的談價周期也會有一定調(diào)整,。兆易創(chuàng)新在投資者互動平臺上表示，2024年主流存儲價格將延續(xù)上漲走勢,，公司DRAM和NAND價格將持續(xù)回升。

在業(yè)內(nèi)人士看來,，前四輪存儲周期一般為3年至4年,。中國銀河證券研報表示，人工智能需求正在創(chuàng)造存儲芯片行業(yè)第五輪周期起點,，人工智能服務器,、人工智能個人電腦、人工智能移動終端設備市場需求都在持續(xù)放量,，存儲市場迎來新發(fā)展機遇,。

華安電子首席分析師陳耀波也表示：“新一輪存儲周期中，人工智能產(chǎn)業(yè)發(fā)展是市場需求的重要創(chuàng)造方,，持續(xù)貢獻需求增量,。上市公司需要積極提高產(chǎn)品競爭力，通過把握新增的市場需求，緊抓發(fā)展機遇,?！?/p>

百家機構密集調(diào)研7只概念股

兩路資金聯(lián)手加倉5股超億元

證券時報·數(shù)據(jù)寶統(tǒng)計，今年以來,，存儲概念股平均下跌14.52%,，板塊跌多漲少，僅德明利,、商絡電子,、深南電路、香農(nóng)芯創(chuàng)漲幅居前,，分別上漲38.69%,、35.43%、30.72%,、21.34%,。這家公司獲監(jiān)管重點關注，首份利潤分配問詢函回復來了,。

不過,，北上資金和融資資金加速抄底，年內(nèi)北上資金增持中微公司,、雅克科技,、兆易創(chuàng)新、通富微電等11股均超億元,；融資資金則超億元凈買入佰維存儲,、香農(nóng)芯創(chuàng)、大華股份,、瀾起科技,、江波龍等15股。兩路資金同時加倉香農(nóng)芯創(chuàng),、瀾起科技,、兆易創(chuàng)新、通富微電,、紫光國微5股超億元,。

機構密集調(diào)研相關龍頭個股，協(xié)創(chuàng)數(shù)據(jù),、瀾起科技,、東芯股份、深南電路,、國芯科技,、微導納米,、精測電子這7股獲百家機構關注。協(xié)創(chuàng)數(shù)據(jù)在機構調(diào)研中表示,，公司正在持續(xù)推進多款存儲主控芯片的研發(fā)與量產(chǎn),。

中泰證券表示，科技公司持續(xù)擴大AI服務器建設,，相關存儲設備需求相應快速增長,，建議持續(xù)關注AI創(chuàng)新帶來的相關賽道投資機遇。

根據(jù)3家以上機構一致預測,，2024年,、2025年凈利潤增速均超30%的個股有20只，其中全志科技,、普冉股份,、通富微電業(yè)績增速均值超200%。普冉股份表示未來公司將基于原本的存儲產(chǎn)品線——NORFlash和EEPROM,，繼續(xù)拓展MCU和VCMDriver的市場,，打開公司未來更大的成長空間。這家公司獲監(jiān)管重點關注,，首份利潤分配問詢函回復來了,。