歷史巨變！存款正在進入無限"休眠期”

利率下調再次影響到每個人的生活,。近期,，國有大行再次下調存款利率，三個月期,、半年,、一年期、二年期,、三年期和五年期定期存款掛牌利率均下調25個基點,，目前分別為0.80%、1.00%,、1.10%,、1.20%、1.50%和1.55%,。七天期存款利率下降至0.45%,，一天期存款利率降至0.10%。歷史巨變,！存款正在進入無限"休眠期” ！

許多儲戶對此感到措手不及,，畢竟上次降息僅過去三個月,。自2022年下半年以來，銀行已經(jīng)緊急下調了五輪利率,，加上這次已經(jīng)是第六次,。一個月前就有人預測這輪降息只是新一輪降息潮的開始。大銀行紛紛降息后,，中小銀行也迅速跟進,。截至10月中旬，海南,、貴州,、云南、河南等地超過15家中小銀行宣布下調存款掛牌利率,，部分銀行降幅高達50個基點,。

這一輪降息過后，利率再次逼近“1”字頭,，今后在銀行端很難找到2%以上的定期存款,。更長期限的三年和五年期定期利率今年還出現(xiàn)了倒掛現(xiàn)象，表明未來利率可能進一步下調,。不僅僅是銀行存款利率下降,，其他低風險產(chǎn)品的收益也在下滑,。大額存單高利率的長期產(chǎn)品基本停發(fā)，余額寶收益降至1.4%,，國債收益率也降至2%以下,，五年期國債收益率僅為1.78%。

低利率對個人生活影響巨大,，央行希望通過降低利率來拯救樓市,，但這也帶來了連鎖反應。以前經(jīng)濟好利率高的時候,，人們可以靠利息收入維持生活,，現(xiàn)在這點利率顯然不夠用。低利率時代意味著每個人的收益大幅下滑,，例如利率從3%降至2.5%,，投資100萬十年少賺6萬元，二十年少賺16萬,，三十年少賺33萬,，四十年少賺57萬，五十年則少賺94萬,。

每次利率大幅下調都會侵蝕利息收入,，并在宏觀層面帶來沖擊，如人民幣貶值,。從歷史經(jīng)驗來看,，一旦利率下降就很難回升。根本原因在于經(jīng)濟增速放緩,，降息是為了應對經(jīng)濟下行壓力,，降低企業(yè)和居民的融資成本，刺激投資和消費,。隨著經(jīng)濟體量增大,，經(jīng)濟增速放緩是普遍規(guī)律。發(fā)達國家的經(jīng)驗表明,，中國也將面臨類似情況,。

最新數(shù)據(jù)顯示，2024年8月末,，中國廣義貨幣(M2)余額為305.05萬億元,，同比增長6.3%。人民幣存款余額為297.14萬億元,，同比增長6.6%,。前八個月中，人民幣存款增加了12.88萬億元,。2022年和2023年的存款增速都在15%以上,，導致銀行凈息差持續(xù)收窄,。平安銀行第三季度營收同比下降12%，凈利潤下降2.8%,。銀行只能繼續(xù)降利率,，未來無風險產(chǎn)品的利率可能會繼續(xù)下降，甚至低于1%,。

面對利率下行,，普通人能做的就是盡可能提前鎖定利率。未來躺著賺收益會越來越難,，養(yǎng)老和教育必須提前準備,。根據(jù)興業(yè)銀行上半年三金客戶資產(chǎn)配置情況，資產(chǎn)主要投向風險較低的定期存款,、結構性存款及理財產(chǎn)品,，占總資產(chǎn)投資比例的86.8%。儲蓄險特別是人壽險的配置比例達到24.46%,，環(huán)比保持正增長,。越來越多的人希望通過年金和儲蓄險鎖定未來利率。

當前傾向于更多儲蓄的居民占比61.8%,，比上季度增加0.7個百分點,。在不確定性和全球增速放緩背景下，合理利用保險工具可以幫助家庭應對經(jīng)濟轉型帶來的挑戰(zhàn),。增加儲蓄險投入是一個明智的選擇,，因為它能鎖定當前利率。長遠來看,，最明智的投資策略應以防守為主，確保資產(chǎn)增值至少跟上通貨膨脹的步伐,。