11月4日早上,，離岸人民幣兌美元升值301點(diǎn),，現(xiàn)報(bào)7.1059，在岸人民幣夜盤收?qǐng)?bào)7.1300,。民生銀行首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家溫彬認(rèn)為,，中國(guó)出口形勢(shì)穩(wěn)中向好，繼續(xù)發(fā)揮穩(wěn)定跨境資金流動(dòng)的基本盤作用,；伴隨貨幣,、房地產(chǎn),、資本市場(chǎng)等一攬子超預(yù)期政策出臺(tái)，市場(chǎng)信心明顯提振,，國(guó)際投資者加快布局中國(guó)資產(chǎn),，亦對(duì)外匯儲(chǔ)備規(guī)模穩(wěn)定形成有力支撐，外匯市場(chǎng)將繼續(xù)保持平穩(wěn)運(yùn)行,。

A股開(kāi)盤集體拉升,，截至發(fā)稿，創(chuàng)業(yè)板指漲近2%,，北證50漲超5%,。人形機(jī)器人概念股掀起漲停潮。近日,，川渝地區(qū)人形機(jī)器人產(chǎn)業(yè)進(jìn)度快速推進(jìn)：10月28日,，成都人形機(jī)器人創(chuàng)新中心全國(guó)首發(fā)超輕量級(jí)人形機(jī)器人整機(jī)產(chǎn)品“貢嘎一號(hào)”，實(shí)現(xiàn)成都造人形機(jī)器人零的突破,；重慶市經(jīng)信委等部門聯(lián)合印發(fā)《重慶市“機(jī)器人+”應(yīng)用行動(dòng)計(jì)劃（2024—2027年）》,，為產(chǎn)業(yè)發(fā)展指明方向。分析指出,，目前產(chǎn)業(yè)進(jìn)入從0到1的重要突破階段,，2024年將是突破量產(chǎn)的關(guān)鍵一年。

汽車整車股拉升,，賽力斯觸及漲停,，股價(jià)續(xù)創(chuàng)歷史新高。眾泰汽車封板,，北汽藍(lán)谷,、江淮汽車、中通客車,、比亞迪等跟漲,。港股汽車股也持續(xù)走高。對(duì)于A股后市,，中信建投首席策略官陳果表示,，市場(chǎng)在等待美國(guó)大選結(jié)果和財(cái)政發(fā)力細(xì)節(jié)落地，同時(shí)在資金面和風(fēng)險(xiǎn)偏好支撐下仍然整體維持強(qiáng)勢(shì)震蕩的特征,，但短期部分高位題材股在交易過(guò)熱后也出現(xiàn)了明顯回落跡象,。他認(rèn)為，短期外部變量可能影響牛市節(jié)奏,，但不改中期牛市方向,。從中期看，化債,、促進(jìn)房地產(chǎn)止跌回穩(wěn)和擴(kuò)內(nèi)需都會(huì)是政策持續(xù)發(fā)力方向,，如市場(chǎng)短期出現(xiàn)波動(dòng),，顯著受益這些方向的行業(yè)和公司可考慮伺機(jī)逢調(diào)整增加布局。重點(diǎn)關(guān)注城商行,、保險(xiǎn),、建筑、工程機(jī)械,、新能源車,、電力設(shè)備、互聯(lián)網(wǎng),、軍工等,。重點(diǎn)關(guān)注主題包括智能駕駛、新質(zhì)生產(chǎn)力,，并購(gòu)重組等,。

光伏持續(xù)受關(guān)注。摩根士丹利稱,，對(duì)中國(guó)太陽(yáng)能供應(yīng)鏈轉(zhuǎn)向更為積極的態(tài)度,，認(rèn)為隨著定價(jià)復(fù)蘇和行業(yè)整固，價(jià)格已經(jīng)觸底,。將隆基綠能,、通威股份、晶澳科技的評(píng)級(jí)上調(diào)至超配,。分析師Eva Hou等報(bào)告指出,，將2024年太陽(yáng)能裝機(jī)量預(yù)測(cè)上調(diào)4%至225GW，并將2025年的裝機(jī)量預(yù)測(cè)小幅上調(diào)至240GW,。光伏行業(yè)協(xié)會(huì)的呼吁是有效的,，為供應(yīng)鏈價(jià)格提供了支撐。產(chǎn)業(yè)鏈中隆基綠能是首選,，其有最具彈性的資產(chǎn)負(fù)債表,。將弘元綠能評(píng)級(jí)上調(diào)至平配。

開(kāi)源證券研報(bào)指出,，AI Agent,、AI視頻生成、AI教育,、AI陪伴,、AI游戲等領(lǐng)域不斷推新,，將繼續(xù)推動(dòng)AI應(yīng)用商業(yè)化空間打開(kāi),。建議布局大模型/AI Agent/語(yǔ)料、AI+教育/出版,、AI+IP/影視,、AI+音樂(lè)/陪伴,、AI+電商/營(yíng)銷、AI+游戲等相關(guān)領(lǐng)域,。

國(guó)金證券認(rèn)為,，繼續(xù)看好AI驅(qū)動(dòng)、蘋果產(chǎn)業(yè)鏈及自主可控產(chǎn)業(yè)鏈,。北美四大云廠商三季度合計(jì)資本開(kāi)支589.1億美元,，其中亞馬遜三季度資本支出同比增長(zhǎng)81%，達(dá)到226.2億美元,，微軟三季度資本支出達(dá)到149.2億美元,。云廠商資本開(kāi)支繼續(xù)保持高增長(zhǎng)，英偉達(dá)Blackwell芯片需求強(qiáng)勁,，微軟瘋狂下單GB200芯片和NVL72服務(wù)器,，產(chǎn)業(yè)鏈已開(kāi)始拉貨。電子板塊三季度業(yè)績(jī)分化,，受益AI云端強(qiáng)勁需求及周期復(fù)蘇,，PCB板塊業(yè)績(jī)亮麗。PCB板塊前三季度快速增長(zhǎng),。蘋果硬件創(chuàng)新和成長(zhǎng)趨勢(shì)逐漸清晰,，今年iPhone 16初步融入AI，端側(cè)模型持續(xù)升級(jí),，明年iPhone 17有望迎來(lái)硬件及端側(cè)AI大創(chuàng)新,。