11月4日早上,，離岸人民幣兌美元升值301點,，現(xiàn)報7.1059，在岸人民幣夜盤收報7.1300,。民生銀行首席經(jīng)濟學(xué)家溫彬認為,，中國出口形勢穩(wěn)中向好，繼續(xù)發(fā)揮穩(wěn)定跨境資金流動的基本盤作用,；伴隨貨幣,、房地產(chǎn)、資本市場等一攬子超預(yù)期政策出臺,，市場信心明顯提振,，國際投資者加快布局中國資產(chǎn)，亦對外匯儲備規(guī)模穩(wěn)定形成有力支撐,，外匯市場將繼續(xù)保持平穩(wěn)運行,。

A股開盤集體拉升，截至發(fā)稿,，創(chuàng)業(yè)板指漲近2%,，北證50漲超5%。人形機器人概念股掀起漲停潮,。近日,，川渝地區(qū)人形機器人產(chǎn)業(yè)進度快速推進：10月28日,，成都人形機器人創(chuàng)新中心全國首發(fā)超輕量級人形機器人整機產(chǎn)品“貢嘎一號”，實現(xiàn)成都造人形機器人零的突破,；重慶市經(jīng)信委等部門聯(lián)合印發(fā)《重慶市“機器人+”應(yīng)用行動計劃（2024—2027年）》,，為產(chǎn)業(yè)發(fā)展指明方向。分析指出,，目前產(chǎn)業(yè)進入從0到1的重要突破階段,，2024年將是突破量產(chǎn)的關(guān)鍵一年。

汽車整車股拉升,，賽力斯觸及漲停,，股價續(xù)創(chuàng)歷史新高。眾泰汽車封板,，北汽藍谷,、江淮汽車、中通客車,、比亞迪等跟漲,。港股汽車股也持續(xù)走高。對于A股后市,，中信建投首席策略官陳果表示,，市場在等待美國大選結(jié)果和財政發(fā)力細節(jié)落地，同時在資金面和風險偏好支撐下仍然整體維持強勢震蕩的特征,，但短期部分高位題材股在交易過熱后也出現(xiàn)了明顯回落跡象,。他認為，短期外部變量可能影響牛市節(jié)奏,，但不改中期牛市方向,。從中期看，化債,、促進房地產(chǎn)止跌回穩(wěn)和擴內(nèi)需都會是政策持續(xù)發(fā)力方向,，如市場短期出現(xiàn)波動，顯著受益這些方向的行業(yè)和公司可考慮伺機逢調(diào)整增加布局,。重點關(guān)注城商行,、保險、建筑,、工程機械,、新能源車、電力設(shè)備,、互聯(lián)網(wǎng),、軍工等。重點關(guān)注主題包括智能駕駛,、新質(zhì)生產(chǎn)力,，并購重組等,。

光伏持續(xù)受關(guān)注。摩根士丹利稱,，對中國太陽能供應(yīng)鏈轉(zhuǎn)向更為積極的態(tài)度,，認為隨著定價復(fù)蘇和行業(yè)整固，價格已經(jīng)觸底,。將隆基綠能,、通威股份、晶澳科技的評級上調(diào)至超配,。分析師Eva Hou等報告指出,，將2024年太陽能裝機量預(yù)測上調(diào)4%至225GW，并將2025年的裝機量預(yù)測小幅上調(diào)至240GW,。光伏行業(yè)協(xié)會的呼吁是有效的,，為供應(yīng)鏈價格提供了支撐。產(chǎn)業(yè)鏈中隆基綠能是首選,，其有最具彈性的資產(chǎn)負債表,。將弘元綠能評級上調(diào)至平配。

開源證券研報指出,，AI Agent,、AI視頻生成、AI教育,、AI陪伴,、AI游戲等領(lǐng)域不斷推新，將繼續(xù)推動AI應(yīng)用商業(yè)化空間打開,。建議布局大模型/AI Agent/語料、AI+教育/出版,、AI+IP/影視,、AI+音樂/陪伴、AI+電商/營銷,、AI+游戲等相關(guān)領(lǐng)域,。

國金證券認為，繼續(xù)看好AI驅(qū)動,、蘋果產(chǎn)業(yè)鏈及自主可控產(chǎn)業(yè)鏈,。北美四大云廠商三季度合計資本開支589.1億美元，其中亞馬遜三季度資本支出同比增長81%,，達到226.2億美元,，微軟三季度資本支出達到149.2億美元。云廠商資本開支繼續(xù)保持高增長,，英偉達Blackwell芯片需求強勁,，微軟瘋狂下單GB200芯片和NVL72服務(wù)器,，產(chǎn)業(yè)鏈已開始拉貨。電子板塊三季度業(yè)績分化,，受益AI云端強勁需求及周期復(fù)蘇,，PCB板塊業(yè)績亮麗。PCB板塊前三季度快速增長,。蘋果硬件創(chuàng)新和成長趨勢逐漸清晰,，今年iPhone 16初步融入AI，端側(cè)模型持續(xù)升級,，明年iPhone 17有望迎來硬件及端側(cè)AI大創(chuàng)新,。