大賺100%后，基金圈吵開了,！主動被動“孰優(yōu)孰劣”,？指數(shù)基金業(yè)績引發(fā)爭議

小大

用微信掃描二維碼
分享至好友和朋友圈

關(guān)鍵詞：

2024-11-20 10:01:05 券商中國

大賺100%后,，基金圈吵開了,！主動被動“孰優(yōu)孰劣”？

2024年尚未結(jié)束,，但“指數(shù)基金大年”這一論斷正在成為業(yè)內(nèi)共識,。中證A500等熱門基金發(fā)行受到廣泛關(guān)注,，從投資業(yè)績來看,，指數(shù)基金似乎比主動權(quán)益基金更勝一籌,。數(shù)據(jù)顯示，截至11月19日,，無論是從9月24日行情啟動以來,，還是從2024年初以來算起,，業(yè)績居前的基金中均有指數(shù)基金的身影。

今年以來被動指數(shù)基金持有A股市值首次超過主動權(quán)益類基金,，基金公司也在大力布局指數(shù)基金。但也有人認(rèn)為市場轉(zhuǎn)向擁抱指數(shù)基金,，某種程度上是在主動權(quán)益基金表現(xiàn)不佳的情況下采取的一種“逃避”態(tài)度。主動權(quán)益基金創(chuàng)造的超額收益才是公募基金的核心競爭力,。實際上,，指數(shù)基金的投資價值由其費率結(jié)構(gòu),、產(chǎn)品設(shè)計,、投資策略等多方面因素衡量,，單純以階段性業(yè)績評價其優(yōu)劣是不全面的,。在一個單邊上漲行情中，指數(shù)基金的優(yōu)勢明顯,，但如果行情進(jìn)入慢牛狀態(tài)，板塊輪動頻繁,，指數(shù)基金的賺錢效應(yīng)會遠(yuǎn)不如主動權(quán)益基金,。

大賺100%后，基金圈吵開了,！主動被動“孰優(yōu)孰劣”？指數(shù)基金業(yè)績引發(fā)爭議

截至11月19日盤后，9月24日行情啟動以來最好的基金業(yè)績普遍超過100%,，最高達(dá)到120%以上,。漲幅居前的30只基金中有23只為北交所相關(guān)主題基金，其中13只為指數(shù)基金,。博時基金、廣發(fā)基金和易方達(dá)基金旗下的北證50成份指數(shù)基金占據(jù)前三名,，區(qū)間收益率分別為124.38%、120.89%,、110.04%,。金融科技類ETF如博時金融科技ETF,、華寶中證金融科技主體ETF,、華夏中證金融科技主體ETF的累計回報率均超過80%,。

剔除北交所主題基金和指數(shù)基金外，主動權(quán)益基金也呈現(xiàn)顯著反彈特性,，但稍遜于指數(shù)基金,。例如,，同泰開泰區(qū)間回報率為97.54%，諾安優(yōu)化配置A累計回報率為73.4%，創(chuàng)金合信專精特新A,、銀華集成電路A回報率均在70%以上。中歐謹(jǐn)和A,、銀河創(chuàng)新成長A,、永贏半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)智選A等的區(qū)間回報率均超過了50%,。這些基金大多重倉半導(dǎo)體股票,。

12 全文共 2 頁下一頁

關(guān)閉

大賺100%后，基金圈吵開了,！主動被動“孰優(yōu)孰劣”,？ 指數(shù)基金業(yè)績引發(fā)爭議

相關(guān)新聞

今日熱點

頻道熱點

大賺100%后，基金圈吵開了,！主動被動“孰優(yōu)孰劣”,？指數(shù)基金業(yè)績引發(fā)爭議