前東北首富,，上了證監(jiān)會頭條 造假案震動市場

證監(jiān)會在官網(wǎng)要聞版塊頭條通報一家公司的財務(wù)造假案件，這在上市公司中不算多見,。

2月28日,，證監(jiān)會一紙通報，揭開了東方集團多年以來的財務(wù)黑幕,，直指其2020年至2023年財報存在嚴重虛假記載,。據(jù)過往報道，東方集團3年超42億元巨額虧損,，16億元存款無法提取,，6.29億元募集資金“消失”……

圖片由豆包AI生成提示詞：股市數(shù)位圖

諷刺的是，就在去年3月,，實控人張宏偉還以300億元人民幣財富位列胡潤全球富豪榜第812位,。然而3個月后,，東方集團就因為還不上一筆75萬元的貸款，被債權(quán)人申請破產(chǎn)重整,。

涉嫌重大財務(wù)造假

據(jù)證監(jiān)會2月28日通報,，現(xiàn)已初步查明，東方集團披露的2020年至2023年財務(wù)信息嚴重不實,，涉嫌重大財務(wù)造假,，可能觸及重大違法強制退市情形。該案目前正在調(diào)查過程中,，證監(jiān)會將盡快查明違法事實,，依法嚴肅處理。

圖/證監(jiān)會官網(wǎng)

“上市公司財務(wù)造假嚴重損害投資者利益,。證監(jiān)會將從嚴從快查處各類造假行為,，強化行政、民事,、刑事立體追責,。對于觸及重大違法強制退市情形的上市公司，將嚴格執(zhí)行退市制度,，堅決出清此類‘害群之馬’,，讓造假者付出慘痛代價?！弊C監(jiān)會在通報中表示,。

東方集團“東窗事發(fā)”于2024年6月18日。公司當日突發(fā)公告稱,，因關(guān)聯(lián)方東方集團財務(wù)有限責任公司流動性趨緊,，導致公司及子公司在該財務(wù)公司的16.4億元存款提取受限。

6月20日,，中國證監(jiān)會對東方集團下發(fā)《立案告知書》,。因公司涉嫌信息披露違法違規(guī)，中國證監(jiān)會決定對其立案,。

16億元存款的“爆雷”,，不僅成為引發(fā)立案調(diào)查的直接導火索，更是直接讓東方集團徘徊在退市邊緣,。截至目前,，東方集團在相關(guān)公告中已累計提示30余次“公司可能存在重大違法強制退市風險”。

雖然本次證監(jiān)會通告并未披露東方集團造假細節(jié),，但“重大財務(wù)造假”的定性值得關(guān)注,，這將對東方集團的經(jīng)營帶來不小影響。

事實上,，東方集團的流動性自16億元存款“爆雷”后格外不容樂觀,，公司甚至被一筆75萬元的債務(wù)難住了,。2024年6月25日，東方集團披露,，公司因未能清償75.23萬元到期債務(wù),，被債權(quán)人黑龍江東輝建筑工程有限公司申請重整。

而隨著證監(jiān)會調(diào)查的定性,，東方集團要面臨的風險不只是退市,。

浙江裕豐律師事務(wù)所律師厲健對中國新聞周刊表示：“因財務(wù)造假被立案調(diào)查，且存在重大違法強制退市的風險,，現(xiàn)在東方集團涉嫌‘不具備作為上市公司的重整價值’的情形,，或面臨不符合重整條件的風險，這或?qū)⑦M一步加大公司的償債壓力,?！?/p>

上海古北律師事務(wù)所證券糾紛律師婁霄云進一步對中國新聞周刊補充分析稱，如果涉及重大違法類強制退市,，東方集團涉及的虛假記載問題可能不單單是總額法和凈額法的變動,，而是相關(guān)貿(mào)易業(yè)務(wù)背后相關(guān)資金流向的問題。東方集團或存在通過貿(mào)易業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)出資金的情況,，也存在資產(chǎn)虛構(gòu)的可能。

“集團財務(wù)公司所謂的資金一體化管理,，可能導致上市公司漸漸淪為向集團輸血資金的工具,。這種情況下，一旦控股股東和實控人出現(xiàn)財務(wù)危機或者現(xiàn)金流斷裂,，上市公司或?qū)⑹艿讲?。東方集團的財務(wù)造假詳情，仍等待監(jiān)管部門的進一步披露,?！眾湎鲈票硎尽?/p>

前東北首富何以至此,？

公開資料顯示,，東方集團由張宏偉設(shè)立的一家建筑公司改制而來，其主營業(yè)務(wù)為農(nóng)產(chǎn)品加工銷售,、土地及房地產(chǎn)開發(fā)等,，1994年登陸上交所。

1994年,，《福布斯》首次對中國富豪排名,，張宏偉名列第二，成為名噪一時的“東北首富”,，此后30年常居富豪榜,。多年以來,，以東方集團為核心，張宏偉構(gòu)建起了龐大的“東方系”,，其業(yè)務(wù)遍布現(xiàn)代農(nóng)業(yè),、能源、金融,、資源物產(chǎn),、港口交通等多個領(lǐng)域。

但最近幾年,，東方集團的日子不太好過,。

業(yè)績層面，公司處于持續(xù)“失血”的狀態(tài),。2021年至2023年,，東方集團的營收從137.29億元降至60.81億元；歸屬于母公司股東的凈利潤開始連年虧損,，分別為-17.19億元,、-9.96億元、-15.57億元,，三年累計虧掉超42億元,。根據(jù)該公司此前披露的2024年業(yè)績預告，預計凈虧損8億元至12億元,。

令人心驚的是,，就是這樣一份營收大降、連年虧損的經(jīng)營答卷,，背后仍涉及重大財務(wù)造假,。

而財務(wù)造假背后，東方集團在資金方面的壓力也日益凸顯,，公司經(jīng)營風險不斷暴露,。2024年4月，其控股股東就因未能償還4.54億元貸款,，導致上市公司擔保逾期,；同年6月，審計機構(gòu)對其年報出具“非標意見”,，直指控股股東資金鏈隱患,。

值得注意的是，東方集團還曾于2024年3月6日使用人民幣6.29億元閑置募集資金臨時補充流動資金,。同時由于流動資金緊張,，公司預計無法按期將臨時補充流動資金的6.29億元募集資金歸還至募集資金專用賬戶。

東方集團在公告中坦言：“近幾年，融資渠道收窄,，資產(chǎn)處置進度緩慢導致資金回籠未達預期,，公司債務(wù)負擔持續(xù)加重，流動資金緊張,，存在債務(wù)逾期,、被銀行等金融機構(gòu)宣布貸款提前到期以及訴訟等情況?！?/p>

根據(jù)東方集團2024年6月18日公告,，截至2024年6月底，東方集團的負債合計約為197.1億元,，其中一年內(nèi)到期的非流動負債為62.33億元,。

諷刺的是，2024年3月25日,，張宏偉以300億元人民幣財富位列《2024家大業(yè)大酒·胡潤全球富豪榜》第812位,。百億身家的他，卻無法解決東方集團當下的流動性危機,。

就在16億元存款爆雷次日,，張宏偉承諾“3—6個月內(nèi)解決資金問題”，計劃采取包括但不限于資產(chǎn)處置等方式支持東方財務(wù)公司化解流動性資金不足問題,。然而至今公司16億元受限存款仍未解凍,，他的承諾淪為空頭支票。

今年1月20日,，上交所對張宏偉公開通報批評,。上交所認為，張宏偉作為實際控制人,，未履行其公開承諾，損害上市公司利益,，違反了相關(guān)規(guī)定,。

強監(jiān)管、嚴監(jiān)管態(tài)勢持續(xù)

值得關(guān)注的是,，造假事件背后,，相關(guān)中介機構(gòu)或許難以獨善其身。

東方集團相關(guān)財報顯示,，2020年至2023年的4年財報審計機構(gòu)為大華會計師事務(wù)所,，其中在2020年至2022年的3年財報中，大華會計師事務(wù)所均出具了標準無保留意見的審計報告,。

厲健表示,，如果上市公司涉嫌重大財務(wù)造假被處罰，而審計機構(gòu)曾出具標準無保留意見,，那么,，審計機構(gòu)可能涉嫌“未勤勉盡責,，所制作、出具的文件有虛假記載,、誤導性陳述或者重大遺漏”,，根據(jù)《證券法》第213條規(guī)定，證監(jiān)會可責令改正,，沒收業(yè)務(wù)收入,，并處以業(yè)務(wù)收入一倍以上十倍以下的罰款。

婁霄云進一步分析,，對于中介機構(gòu)是否會被追責,，還要結(jié)合上市公司財務(wù)造假的隱蔽性，以及相關(guān)審計程序是否勤勉盡責進行判斷,，后續(xù)不排除大華所因東方集團財務(wù)造假事項被證監(jiān)會處罰,。

“根據(jù)《證券法》、證券虛假陳述司法解釋,，上市公司,、中介機構(gòu)等涉嫌證券虛假陳述，受損投資者除了起訴上市公司索賠,，還可以追加中介機構(gòu)等為被告,，要求其承擔連帶賠償責任?！眳柦≌f道,。

2月1日，證監(jiān)會主席吳清在最新一期出版的《求是》雜志撰文指出,，加大力度防假打假,，落實好資本市場財務(wù)造假綜合懲防工作的意見，進一步提升財務(wù)造假等線索發(fā)現(xiàn)能力,，進一步完善公司治理,，強化上市公司內(nèi)部控制、中介機構(gòu)“看門人”作用發(fā)揮等市場約束,。

依法從嚴打擊證券違法犯罪活動,，有利于資本市場高質(zhì)量發(fā)展。尤其是隨著2024年4月《國務(wù)院關(guān)于加強監(jiān)管防范風險推動資本市場高質(zhì)量發(fā)展的若干意見》（即新“國九條”）出臺,，證券監(jiān)管部門針對上市公司財務(wù)造假等違法行為重拳出擊,，嚴肅追責，處罰案件數(shù)量,、罰沒金額提升幅度明顯,。

就在2月21日，最高人民檢察院與中國證券監(jiān)督管理委員會聯(lián)合召開新聞發(fā)布會，主題是“依法從嚴打擊證券違法犯罪促進資本市場健康穩(wěn)定發(fā)展”,。發(fā)布會披露數(shù)據(jù)顯示,，2024年，證監(jiān)會辦理各類案件739件,，作出處罰決定592份,，罰沒款153億元，超過2023年兩倍,。

具體看,，2024年度，證監(jiān)會對61起財務(wù)造假案件作出行政處罰,，同比增長17%,；案均處罰金額1577萬元，同比增長12%,；對7起案件按照法定高限處以罰款,，同比增長75%。

值得注意的是,，對關(guān)鍵人物與中介“看門人”的監(jiān)管力度也在加強,。

2024年，證監(jiān)會對69名“董監(jiān)高”人員實施市場禁入,，有35起案件在處罰上市公司及其責任人員的同時,，還追究大股東、實控人等“首惡”組織指使責任,，同比增長近60%,；對39家中介機構(gòu)作出行政處罰，對5家中介機構(gòu)暫停業(yè)務(wù),，不斷壓實保薦人,、會計師事務(wù)所等機構(gòu)的“看門人”責任。

強監(jiān)管態(tài)勢下,，合規(guī)的籬笆越扎越緊,，東方集團又將迎來怎樣的結(jié)局？