人身險(xiǎn)負(fù)面清單擴(kuò)容至103條,！國(guó)家金融監(jiān)督管理總局人身保險(xiǎn)監(jiān)管司近日向人身險(xiǎn)公司下發(fā)了《人身保險(xiǎn)產(chǎn)品“負(fù)面清單”（2025版）》。這是監(jiān)管機(jī)構(gòu)連續(xù)第五年印發(fā)年度人身保險(xiǎn)產(chǎn)品“負(fù)面清單”,。該清單主要圍繞產(chǎn)品條款表述,、產(chǎn)品責(zé)任設(shè)計(jì)、產(chǎn)品費(fèi)率厘定及精算假設(shè),，以及產(chǎn)品報(bào)送管理四方面展開(kāi),。從總條目來(lái)看，自2021年版的73條增加至2025年版的103條,，僅個(gè)別年份對(duì)原有清單的個(gè)別條款進(jìn)行刪減或調(diào)整,。

與2024年版相比，2025年版“負(fù)面清單”未刪除整條內(nèi)容,，新增9條重點(diǎn)體現(xiàn)在產(chǎn)品費(fèi)率厘定及精算假設(shè)方面,，強(qiáng)化了監(jiān)管強(qiáng)調(diào)的“報(bào)行合一”和規(guī)范產(chǎn)品設(shè)計(jì)等要求。例如,，2025版“負(fù)面清單”明確禁止行為包括“交費(fèi)期間10年及10年以上的長(zhǎng)期險(xiǎn),，預(yù)定附加費(fèi)用率集中在首年或前兩年,，與實(shí)際情況相悖”和“備案材料中未列示總預(yù)定附加費(fèi)用和總可用費(fèi)用水平”,。

中央財(cái)經(jīng)大學(xué)中國(guó)精算科技實(shí)驗(yàn)室主任陳輝表示,，“報(bào)行合一”要落實(shí)到產(chǎn)品設(shè)計(jì)中，特別是費(fèi)用率要與實(shí)際情況相符,。近兩年,，監(jiān)管部門(mén)反復(fù)強(qiáng)調(diào)“報(bào)行合一”，即保險(xiǎn)公司在向監(jiān)管部門(mén)報(bào)送產(chǎn)品審批或備案材料中所使用的產(chǎn)品定價(jià)假設(shè)必須與實(shí)際經(jīng)營(yíng)過(guò)程中的行為保持一致,。在“報(bào)行合一”實(shí)施背景下,，部分保險(xiǎn)公司為了搶奪渠道業(yè)務(wù)，調(diào)高了備案產(chǎn)品的手續(xù)費(fèi),，這也反映在2025版“負(fù)面清單”中,。例如,，“銀保渠道部分保險(xiǎn)期間和繳別下,，傭金手續(xù)費(fèi)比例較高，產(chǎn)品設(shè)計(jì)審慎性不足,?！?/p>

2025版“負(fù)面清單”還對(duì)2024版的部分內(nèi)容進(jìn)行了補(bǔ)充完善。2024版將“保險(xiǎn)產(chǎn)品備案費(fèi)用假設(shè)與實(shí)際費(fèi)用不一致,，費(fèi)用描述不清晰,、費(fèi)用水平設(shè)定不合理”列入負(fù)面清單，2025版在此基礎(chǔ)上新增了“利潤(rùn)測(cè)試費(fèi)用,、銷(xiāo)售費(fèi)用,、總可用費(fèi)用高于定價(jià)費(fèi)用，各種費(fèi)用缺乏內(nèi)在邏輯一致性”,。這意味著,，保險(xiǎn)公司不僅要做到“報(bào)行合一”，而且監(jiān)管對(duì)險(xiǎn)企備案產(chǎn)品提出了更高要求,，產(chǎn)品設(shè)計(jì)必須科學(xué)審慎,。此外，對(duì)保險(xiǎn)銷(xiāo)售渠道同時(shí)報(bào)送多個(gè)代理渠道也被認(rèn)定為不符合“報(bào)行合一”相關(guān)要求,，被列入2025版“負(fù)面清單”,。