原標(biāo)題：首套房房貸利率最低降至4.4%央行重磅調(diào)控釋放哪些信號(hào)？

5月15日,，央行聯(lián)合銀保監(jiān)會(huì)提出對于貸款購買普通自住房的居民家庭,，降低首套住房商業(yè)性個(gè)人住房貸款利率下限，調(diào)整為不低于相應(yīng)期限貸款市場報(bào)價(jià)利率（LPR）減20個(gè)基點(diǎn),。這無疑拓寬了商業(yè)銀行的貸款空間,，同時(shí)進(jìn)一步降低首套房的購房成本。隨后各地也將快速執(zhí)行這一政策,，但每個(gè)城市的市場影響還需要看各自落地細(xì)則情況,。對此，有業(yè)內(nèi)人士預(yù)計(jì),，未來更多城市會(huì)下調(diào)房貸利率至最低要求,，促進(jìn)住房需求釋放。綜合來看,，政策的意義在于釋放了更加積極的信號(hào),，提振市場信心。

500萬元30年貸款,，月供或少還600元

首套住房商業(yè)性個(gè)人住房貸款利率下限調(diào)整,，無疑使得商業(yè)銀行的貸款空間變大。對此，易居研究院智庫中心研究總監(jiān)嚴(yán)躍進(jìn)認(rèn)為,，這有助于促進(jìn)房貸利率的下調(diào),，進(jìn)一步降低購房者的成本。尤其是一些交易行情疲軟的城市,，將基于差別化的信貸政策工具,，積極開展更寬松的房貸政策。另外,，從下降20個(gè)基點(diǎn)來看,，下調(diào)的力度比較大。中指研究院指數(shù)事業(yè)部市場研究總監(jiān)陳文靜表示,，此次調(diào)整前首套房貸款利率最低要求是5年期以上LPR（4.6%）,，二套房貸款利率最低為5年期以上LPR+60個(gè)基點(diǎn)，那么本次下調(diào)首套房貸款利率20個(gè)基點(diǎn),，即最低可為4.4%,，是加大了對剛性和改善性住房需求的支持。如果考慮到今年以來部分城市已經(jīng)調(diào)整認(rèn)房認(rèn)貸標(biāo)準(zhǔn),，部分改善性住房需求亦將受益,。對于調(diào)整后的“最低可為4.4%”，諸葛找房數(shù)據(jù)研究中心首席分析師王小嬙表示,，該房貸利率水平重回了2015年9月后的房貸利率水平,，2016年全國房地產(chǎn)升溫的一個(gè)重要原因在于信貸環(huán)境寬松，可以預(yù)測到本次中央信貸政策是房地產(chǎn)市場回穩(wěn)的助推器,?！皬难胄邪l(fā)布差別化房貸政策發(fā)布專門文件來看，體現(xiàn)了當(dāng)前房貸持續(xù)發(fā)力,、扭轉(zhuǎn)近期房地產(chǎn)交易行情頹廢態(tài)勢的決心。而央行選擇在周末發(fā)布政策,，也說明政策非常緊迫和必要,。”嚴(yán)躍進(jìn)如此稱,。央行發(fā)布的《2022年一季度金融機(jī)構(gòu)貸款投向統(tǒng)計(jì)報(bào)告》顯示,，在全國個(gè)人按揭貸款利率方面，利率為5.42%,。嚴(yán)躍進(jìn)據(jù)此測算,，按照減20個(gè)基點(diǎn)計(jì)算，那么實(shí)際的利率可以做到5.22%,。從500萬貸款金額,、等額本息、30年月供償還的方式計(jì)算：在利率從5.42%降到5.22%的情況下，每個(gè)月可以少還約600元,，30年加起來可以少還約22萬元,。不過，中原地產(chǎn)首席分析師張大偉分析認(rèn)為,，從之前首套房貸款利率最低4.6%降低到4.4%的確是利好,，但是并不是直接降息，只是給地方貸款執(zhí)行的空間,，預(yù)計(jì)各地將快速開始執(zhí)行,，政策影響需要看各地落地細(xì)則的情況。

堅(jiān)持“房住不炒”,，拉大首套房與二套房貸款利差

值得關(guān)注的是,，央行此次僅調(diào)整了首套房商貸利率下限，而二套住房商業(yè)性個(gè)人住房貸款利率政策下限按現(xiàn)行規(guī)定執(zhí)行,。對于這樣的差別化住房信貸政策的調(diào)整,，上海財(cái)經(jīng)大學(xué)公共政策與治理研究院首席專家楊暢認(rèn)為，由于“二套住房商業(yè)性個(gè)人住房貸款利率政策下限按現(xiàn)行規(guī)定執(zhí)行”,，這是拉大了首套房與二套房貸款利差,，在刺激首套房需求釋放的同時(shí)，有利于避免加大投資投機(jī)性需求,。這也意味著在刺激需求的同時(shí),，堅(jiān)持“房住不炒”。在此次政策表述中提到,，人民銀行,、銀保監(jiān)會(huì)將各派出機(jī)構(gòu)按照“因城施策”的原則，指導(dǎo)各省級市場利率定價(jià)自律機(jī)制,，根據(jù)轄區(qū)內(nèi)各城市房地產(chǎn)市場形勢變化及城市政府調(diào)控要求,，自主確定轄區(qū)內(nèi)各城市首套和二套住房商業(yè)性個(gè)人住房貸款利率加點(diǎn)下限?！皩τ诓糠秩丝诹魅霐?shù)量較大,，住房具有剛性需求的城市，可以結(jié)合自身情況采取不同的加點(diǎn)方式,，這有利于對需求釋放進(jìn)行精準(zhǔn)調(diào)控,，防止產(chǎn)生房價(jià)快速上行的壓力?！睏顣尺@樣表示,。此次政策對于未來市場的影響如何？對此,，嚴(yán)躍進(jìn)認(rèn)為,，在持續(xù)的LPR利率降低,、銀行本身的利率下調(diào)、央行明確的差別化住房信貸政策等多方面發(fā)力下,，將為5月中下旬以及后續(xù)市場交易的活躍創(chuàng)造更好的條件,。在陳文靜看來，本次全國統(tǒng)一下調(diào)首套房貸款利率下限,，對當(dāng)前的市場預(yù)期將起到積極作用,，亦將對市場產(chǎn)生實(shí)質(zhì)性利好。本次全國統(tǒng)一下限調(diào)整后,，各地下調(diào)房貸利率的空間進(jìn)一步打開,，預(yù)計(jì)各地將結(jié)合地方實(shí)際情況調(diào)整房貸利率，降低購房者置業(yè)成本,，提高購房者置業(yè)意愿,。“此前,，蘇州,、廣州等城市部分銀行已經(jīng)下調(diào)優(yōu)質(zhì)客戶的房貸利率至最低基準(zhǔn)線4.6%，對市場情緒產(chǎn)生了一定積極帶動(dòng),，未來預(yù)計(jì)更多城市下調(diào)房貸利率至最低要求,，促進(jìn)住房需求釋放，熱點(diǎn)城市市場有望逐漸企穩(wěn)回溫,?！标愇撵o說。此外,，很多業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為,，調(diào)整首套房房貸利率下限，釋放了更加積極的信號(hào),。對此,，王小嬙認(rèn)為，除了降低了居民的購房門檻,，也提振了市場的信心,。在房地產(chǎn)市場的發(fā)展規(guī)律中，短期看金融,，金融環(huán)境的寬松必然有助于市場向好,。在中央的加持下,，購房者對于市場的信心加強(qiáng),。新京報(bào)記者 袁秀麗編輯 武新 校對 盧茜