一個(gè)危險(xiǎn)的信號(hào)：一線(xiàn)城市的消費(fèi)，也開(kāi)始斷崖式下跌了,。

國(guó)統(tǒng)局公布的最新數(shù)據(jù)顯示：

2024年6月,，北上廣深的社零同比增速比5月分別大幅下滑了12.8、11、10.2,、3.2個(gè)百分點(diǎn),，至-6.3%、-9.4%,、-9.3%,、-2.2%。

本該是拉動(dòng)消費(fèi)增長(zhǎng)的排頭兵,，反而拖了后腿，背后的原因也很簡(jiǎn)單：

正是對(duì)資產(chǎn)的收益預(yù)期大幅下降,，才讓大家的消費(fèi)意愿也跟著直線(xiàn)降低,。

說(shuō)白了，樓市股市里賺不到錢(qián)了,，還要去償還更高的債務(wù),，就只能去擠壓其他消費(fèi)了。

所以,，現(xiàn)在很多刺激消費(fèi)的動(dòng)作,，大家覺(jué)得不實(shí)際，也是因?yàn)樾睦锒奸T(mén)兒清

——什么時(shí)候資產(chǎn)價(jià)格能穩(wěn)住,、債務(wù)能得到緩解,，什么時(shí)候也才有消費(fèi)的動(dòng)力。

說(shuō)得更白一點(diǎn),，要想刺激消費(fèi),，就得先讓人看到樓市、股市上漲,，或者通脹的預(yù)期,；

問(wèn)題是有可能嗎？

有的,，而且已經(jīng)在來(lái)的路上了,，正是即將過(guò)去的8月后，9月份老美開(kāi)啟降息周期的那一刻,。

你也可以理解為,，我們這兩年被承壓的資產(chǎn)價(jià)格和債務(wù),，就是為了等待這一刻的到來(lái)

——房?jī)r(jià),，終于要迎來(lái)抬頭之日了。

所以,，到今年結(jié)束前,，大家要去慎重考慮的就是，要不要賣(mài)房,？又要不要選擇繼續(xù)重倉(cāng)樓市？

我的建議是,，比起賣(mài)房,，能保有至少一個(gè)倉(cāng)位在樓市里頭,，會(huì)更穩(wěn)妥,。

房?jī)r(jià)的上漲預(yù)期，會(huì)越來(lái)越凸顯,。

首先，老美一旦開(kāi)啟降息周期,，就是我國(guó)房地產(chǎn)見(jiàn)底的源頭信號(hào),。

一方面,，我們可以去騰出更大的貨幣操作空間,，去繼續(xù)推高7月已經(jīng)出現(xiàn)明顯回暖的CPI、進(jìn)而拉升通脹,；

而別忘了,，拉升通脹同樣可以幫助我們稀釋當(dāng)前被承壓的債務(wù)，推動(dòng)資產(chǎn)價(jià)格上漲,。

一方面,，匯率壓力會(huì)大大減小。

想想如果美元降息相對(duì)貶值,，而我們的人民幣相對(duì)升值,，這將讓熱錢(qián)來(lái)購(gòu)買(mǎi)我們的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)時(shí)變得相對(duì)劃算，那確實(shí)是有利于推動(dòng)房?jī)r(jià)上漲的,。

其次,，更大的貨幣操作空間，包括讓房貸利率全面進(jìn)入2字頭時(shí)代,、并且讓租售比逐漸大于房貸利率，拉升到3%

——這兩件事,，我們也已經(jīng)在逐步靠近了,，不過(guò)就差老美降息的臨門(mén)一腳。

而一旦實(shí)現(xiàn),，就將構(gòu)成我國(guó)房地產(chǎn)見(jiàn)底的關(guān)鍵信號(hào),。

一方面，一旦貸款利率回到2字頭,，而租售比達(dá)到3字頭,，就會(huì)導(dǎo)致一個(gè)結(jié)果——即產(chǎn)生房?jī)r(jià)缺口的套利空間。

只不過(guò),，這種缺口機(jī)會(huì)并不會(huì)長(zhǎng)期出現(xiàn),，因?yàn)橐坏┳馐郾日娴娜ヅc房貸利率相當(dāng)，意味著租金會(huì)完全去覆蓋掉月供利息,，那么就一定會(huì)有之前選擇租房的人也開(kāi)始批量進(jìn)入樓市,。

從這個(gè)維度理解，也就不難理解為什么二季度的貨幣政策報(bào)告里,，為什么大家長(zhǎng)要提出“支持住房租賃產(chǎn)業(yè)可持續(xù)發(fā)展”了,？

當(dāng)房?jī)r(jià)開(kāi)始向房租回歸的時(shí)候，對(duì)于在座各位來(lái)說(shuō),，眼下就是一個(gè)再好不過(guò)的入市機(jī)會(huì),。

一方面，銀行為了維持貸款利率下調(diào)帶來(lái)的息差不產(chǎn)生變化,，存款利率也將再經(jīng)歷大幅下調(diào),。

這會(huì)導(dǎo)致一個(gè)結(jié)果，大家未來(lái)存款可能不僅沒(méi)啥利息收入,，倒貼都有可能,。

那么，存款就將去轉(zhuǎn)移到能帶來(lái)更高回報(bào)的地方,。

而這個(gè)過(guò)程里頭,，樓市或因?yàn)橄鄬?duì)更高的租售比的租金收入，或因?yàn)槔食掷m(xù)降低給房子帶來(lái)的增值預(yù)期,，就會(huì)在這個(gè)過(guò)程中輕松成為超低利率時(shí)代的一個(gè)新出路,、新蓄水池。

所以房貸利率降低到2字頭且繼續(xù)下探時(shí),，往往就是剛需改善大量入場(chǎng)的時(shí)候,，也是大家伙把存款從銀行開(kāi)始轉(zhuǎn)移到樓市的時(shí)候。

再一個(gè),，是大家長(zhǎng)在收儲(chǔ)力度上的加速,。

從國(guó)家隊(duì)4月份宣布親自下場(chǎng)收房開(kāi)始，到現(xiàn)在已經(jīng)超過(guò)了60個(gè)城市,、區(qū)域都發(fā)了文件說(shuō)要進(jìn)行收房,。

而要知道，在一個(gè)月前,，收儲(chǔ)的城市還只有30多個(gè),；

可見(jiàn),，各城市加入的速度當(dāng)下是呈倍速往上漲的，為啥呢,？

一方面,，當(dāng)然是為了更快速地去庫(kù)存。

并且,，還不止是去庫(kù)存,，看看“消化存量、優(yōu)化增量”的表述就會(huì)知道,，這個(gè)過(guò)程中,，同樣也是在激發(fā)各位潛在的購(gòu)買(mǎi)需求。

就像廣州年前發(fā)放的那張房票一樣,，收了你的房子,，但不是給你錢(qián)，而是直接給你上面寫(xiě)著幾百萬(wàn)金額的房票,，你還是只能拿去買(mǎi)房子,。

而另一方面，則是因?yàn)閲?guó)家隊(duì)篤定了不會(huì)再讓這些收儲(chǔ)回來(lái)的庫(kù)存繼續(xù)去加重地方的負(fù)債,，而是會(huì)重新變回能獲得正回報(bào)率的資產(chǎn),。

簡(jiǎn)單來(lái)說(shuō)，就是大家長(zhǎng)知道收儲(chǔ)的未來(lái)一定是：扭虧為盈,。

那么再綜合前面2個(gè)比較明顯的筑底信號(hào),，國(guó)家隊(duì)選擇現(xiàn)在出手就是為了說(shuō)明一件事：

屬于房子的底部時(shí)機(jī)確實(shí)到來(lái)了。

所以,，如果你是真實(shí)有買(mǎi)賣(mài)置換需求的話(huà),，眼下就是你做好準(zhǔn)備的時(shí)刻。

當(dāng)然你還會(huì)發(fā)現(xiàn),，國(guó)家隊(duì)是有選擇性地去進(jìn)行大量收儲(chǔ)的,，畢竟大家長(zhǎng)也不傻啊，眼下也已不再是所有房子都能迎來(lái)反彈的日子,。

普跌分漲永遠(yuǎn)是大行情和大趨勢(shì),，而也只有這一點(diǎn)，我們才最有可能復(fù)刻一直被我們拿來(lái)對(duì)比的美國(guó)和日本,。

所以,，如果你現(xiàn)在手上就擁有資產(chǎn)，你更應(yīng)該去考慮的,，反而是評(píng)估你手握的是“正”資產(chǎn),，可以等等再賣(mài)的；

還是“負(fù)”資產(chǎn)，繼續(xù)持有只會(huì)更增加你負(fù)債的,？

建議你,，如果是后者，那么不如趁這個(gè)機(jī)會(huì)做好優(yōu)化置換,，從低能級(jí)城市置換到高能級(jí)城市去,，同時(shí)又能從以前的高利率置換到現(xiàn)在的低利率，一舉兩得,。

當(dāng)然，如果你不知道該如何評(píng)估,，也沒(méi)有這種認(rèn)知,，可以來(lái)我閉門(mén)直播間,，我告訴你具體方法,。

畢竟，人這一輩子最后悔也最無(wú)奈的,，就是不斷地在為自己的低認(rèn)知買(mǎi)單,。

而想要高認(rèn)知，就得先知道,，什么樣的資產(chǎn)是最有機(jī)會(huì)跑贏未來(lái)通脹到來(lái)的速度,？為什么是房子？又為什么只能是一二線(xiàn)城市這種能級(jí)的房子,？

經(jīng)濟(jì)發(fā)展越低迷,，所有人就越求穩(wěn)，越想把更確定的東西握在手里,，這是人性,。

這也是為什么大家一邊在瘋狂存錢(qián)、甚至為此不惜割肉賣(mài)房,，一邊又在進(jìn)行著消費(fèi)降級(jí),。

本質(zhì)上，是預(yù)期管理的問(wèn)題,，是大家已經(jīng)形成了一種思維慣性,，認(rèn)為除了現(xiàn)金流外，已經(jīng)追求不到更穩(wěn)定的資產(chǎn)收益,。

可實(shí)際上,，我們關(guān)注很多宏觀(guān)數(shù)據(jù)和所謂趨勢(shì)，并拿這些因素來(lái)判斷你現(xiàn)在到底該買(mǎi)房還是存錢(qián),，都是不可能因此就做出正確判斷的,。

這里我就說(shuō)一個(gè)：二手房的成交量。

實(shí)際上,，成交量的漲跌,，并不會(huì)影響到你想買(mǎi)的房子的價(jià)值,。

當(dāng)然可能有人會(huì)說(shuō)，不看量看什么,，光看政策嗎,？但政策就是出來(lái)了也沒(méi)見(jiàn)房?jī)r(jià)上漲啊。

和大家說(shuō)一下市場(chǎng)上的真實(shí)情況：

宏觀(guān)數(shù)據(jù)上表現(xiàn)是確實(shí)是量升價(jià)沒(méi)漲,，但是從微觀(guān)市場(chǎng)上看,，就是一套套筍盤(pán)被消化掉的事實(shí)。

那這對(duì)各位來(lái)說(shuō),，不管你是屬于剛需還是改善,，就是一個(gè)機(jī)會(huì)和危險(xiǎn)并存的時(shí)刻，

因?yàn)楹芏嗳硕紩?huì)在這個(gè)時(shí)候開(kāi)始猶豫和著急要不要趁機(jī)賣(mài)房換房,，然后不可避免地踩坑,。

要知道，這是一個(gè)房?jī)r(jià)分化的時(shí)代,，買(mǎi)對(duì)房是你必須去考慮的事情,。

那么，如何才能做出正確判斷,？在握住一部分現(xiàn)金流求穩(wěn)的同時(shí),，也找到另一半確定性最強(qiáng)的價(jià)值標(biāo)的？

這里也給大家提供一個(gè)最簡(jiǎn)單的思路：去找到發(fā)展更具備長(zhǎng)期主義思維的城市,。

長(zhǎng)期主義思維,，放大了來(lái)說(shuō)就是產(chǎn)業(yè)實(shí)力更強(qiáng)，文化底蘊(yùn)也更強(qiáng),；

縮小了來(lái)說(shuō)就是房?jī)r(jià)擁有無(wú)限上漲潛力的城市,。

且這些城市，不一定就落在一二線(xiàn)的省會(huì)城市,，比如蘇州,，它就是一個(gè)靠自己發(fā)展到“最強(qiáng)地級(jí)市”的活生生的例子。

還有一些國(guó)家重點(diǎn)劃入收儲(chǔ)去庫(kù)存的城市,，同樣是可以去進(jìn)行參考的標(biāo)的,。

其實(shí)你當(dāng)下之所以想割肉賣(mài)房也是這樣的，你總看不見(jiàn)你城市和房子的價(jià)值,，不過(guò)是因?yàn)槟愫苋菀赘吖雷约憾唐趦?nèi)下判斷的實(shí)力,，卻又去忽略這座城市、這個(gè)板塊在長(zhǎng)期積累下所爆發(fā)出的能量,。

所以我是更建議大家,，以5-10年為一個(gè)周期為標(biāo)準(zhǔn)去考慮持有一套房子，建立新的收益曲線(xiàn)，方能聚沙成塔

危險(xiǎn)的信號(hào)：一線(xiàn)城市的消費(fèi),，也開(kāi)始斷崖式下跌了！