12月2日,，美國(guó)對(duì)中國(guó)芯片的新一輪禁令正式生效,。美國(guó)商務(wù)部公布了兩份總計(jì)210頁(yè)的出口管制文件，涉及具體的出口管制條例調(diào)整和實(shí)體清單更新。實(shí)體清單中包括中,、日,、韓140家企業(yè),，其中中國(guó)芯片企業(yè)占130多家,，名單長(zhǎng)達(dá)58頁(yè)。

本輪出口管制主要集中在兩個(gè)方面：限制中國(guó)獲得尖端高算力的人工智能芯片,，以及遏制中國(guó)的先進(jìn)芯片制造能力,。此前有傳聞稱臺(tái)積電將斷供大陸7nm AI芯片的代工服務(wù)，但此次文件未直接提及,。

由于多家外媒的提前報(bào)道,，業(yè)內(nèi)對(duì)此已有預(yù)期，但真正公布后仍引發(fā)不同反應(yīng),。當(dāng)晚,，許多同行都在梳理公告信息，機(jī)構(gòu)和媒體也在核實(shí)實(shí)體清單上的公司,。一些曾被認(rèn)為會(huì)上榜但最終未出現(xiàn)的企業(yè)則松了一口氣,。

過(guò)去幾年，美國(guó)商務(wù)部工業(yè)與安全局（BIS）通常在10月發(fā)布對(duì)華半導(dǎo)體管制新規(guī),，今年因選舉推遲至12月2日,。新規(guī)強(qiáng)化了對(duì)高帶寬內(nèi)存（HBM）的管制措施，主要針對(duì)人工智能領(lǐng)域,，是對(duì)2022年10月和2023年10月規(guī)定的升級(jí),。HBM芯片是人工智能算力中心廣泛使用的存儲(chǔ)器，通過(guò)先進(jìn)封裝技術(shù)大幅提升并行計(jì)算的帶寬,，并降低能耗,。新規(guī)增加了數(shù)個(gè)管制號(hào)碼（ECCN），對(duì)HBM芯片本身及相關(guān)設(shè)備技術(shù)進(jìn)行管制,。目前該類芯片制造商以韓國(guó),、美國(guó)企業(yè)為主。

新的禁令中,，HBM的定義不再以18納米工藝制程為標(biāo)準(zhǔn),，而是以密度為指標(biāo)，即存儲(chǔ)單元面積小于0.0019微米或存儲(chǔ)密度大于每毫米0.288Gb/mm2的DRAM,。按照規(guī)定,，HBM芯片如用于先進(jìn)計(jì)算或人工智能訓(xùn)練需出口許可證。這可能導(dǎo)致類似2022-2023年英偉達(dá)芯片“一卡難求”的情況再現(xiàn),，并增加進(jìn)口HBM芯片制造設(shè)備的難度。

除了對(duì)HBM的限制,，新規(guī)還增加了兩個(gè)新的外國(guó)直接產(chǎn)品規(guī)則（FDPR）,，適用于先進(jìn)芯片制造設(shè)備。自2021年起,，美國(guó)對(duì)荷蘭光刻機(jī)出口中國(guó)多有干涉,，美日荷的設(shè)備管制基本同步。根據(jù)新規(guī)則,，無(wú)論設(shè)備產(chǎn)地,，只要使用特定美國(guó)技術(shù)和軟件，都受相應(yīng)限制,。腳注5名單的FDPR只針對(duì)特定的十多家中國(guó)企業(yè),，但名單擴(kuò)大只是時(shí)間問題。

此外,，用于先進(jìn)芯片制造的設(shè)計(jì)工具（EDA）的限制也被加強(qiáng),。盡管EDA工具早被嚴(yán)控，但由于其特殊性,，此次對(duì)授權(quán)密鑰和先進(jìn)制程設(shè)計(jì)用途進(jìn)行了更嚴(yán)格的審查,。

從全局視角來(lái)看，2024年的政策延續(xù)了前幾年的主題——“人工智能”,、“先進(jìn)制造”,、“俄烏沖突”和“華為”。具體管制政策,、黑名單及跨國(guó)聯(lián)合行動(dòng)均圍繞這些主題展開,。2022年10月起，人工智能和先進(jìn)制造成為焦點(diǎn),，而2024年也加入了“量子計(jì)算”和“聯(lián)網(wǎng)汽車”等新關(guān)鍵詞,。

2024年是管制步步深入的一年,，前十個(gè)月看似平靜，但目標(biāo)清晰,，規(guī)則嚴(yán)密,。12月2日的新規(guī)發(fā)布標(biāo)志著管制力度達(dá)到年度最高潮。層層加碼的背后,，美國(guó)采取的是抓大放小、不傷自己人的策略,。許多企業(yè)已適應(yīng)這種環(huán)境,，通過(guò)囤積設(shè)備等方式提前應(yīng)對(duì)，反映出中國(guó)芯片產(chǎn)業(yè)的韌性,。從業(yè)者的普遍態(tài)度是,，這種管制會(huì)變相加速國(guó)產(chǎn)自研進(jìn)度，之前的SoC和現(xiàn)在的GPU都在用實(shí)際行動(dòng)證實(shí)這一點(diǎn),。因此,，面對(duì)層層加碼的出口管制，也不需要過(guò)于悲觀,。