中國經(jīng)濟(jì)網(wǎng)編者按：10月11日,，保監(jiān)會(huì)下發(fā)對(duì)上海人壽保險(xiǎn)股份有限公司的監(jiān)管函（〔2017〕32號(hào)），劍指上海人壽在“三會(huì)一層”運(yùn)作,、關(guān)聯(lián)交易,、內(nèi)部審計(jì)、考核激勵(lì)等方面存在問題,。

　　監(jiān)管函指出,，2017年3月9日至4月15日，保監(jiān)會(huì)對(duì)上海人壽進(jìn)行了公司治理現(xiàn)場(chǎng)評(píng)估,，發(fā)現(xiàn)上海人壽存在董事會(huì)運(yùn)作不規(guī)范,、獨(dú)立董事制度缺失，管理不規(guī)范,、高級(jí)管理人員免職未按時(shí)報(bào)備,、關(guān)聯(lián)交易管理不規(guī)范、薪酬管理不合規(guī),、內(nèi)部審計(jì)管理不到位等六方面問題,。

　　對(duì)此，保監(jiān)會(huì)要求上海人壽整改,，并于2017年11月30日將整改結(jié)果以書面報(bào)告形式上報(bào)至保監(jiān)會(huì),。

　　公開資料顯示，上海人壽成立首年（2015年）,，規(guī)模保費(fèi)突破百億元,。2016年前三季度，上海人壽虧損8.51億元,，當(dāng)年第四季度凈利卻猛增達(dá)8.61億元,，該公司也因此受到頗多關(guān)注。

　　同時(shí),，從保費(fèi)結(jié)構(gòu)上看,，上海人壽萬能險(xiǎn)依賴度較高，過去兩年,，萬能險(xiǎn)始終占據(jù)上海人壽半壁江上,。但由于監(jiān)管對(duì)萬能險(xiǎn)業(yè)務(wù)的收縮，曾經(jīng)作為保費(fèi)增長主引擎的萬能險(xiǎn),，料難再幫襯上海人壽業(yè)績,。

　　監(jiān)管函劍指董事會(huì)運(yùn)作不規(guī)范等六大問題

　　據(jù)了解，上海人壽2016年3月26日,，上海人壽董事會(huì)形成免去董事會(huì)秘書職務(wù)的決議,，2016年4月19日向保監(jiān)會(huì)報(bào)告,，同時(shí)，該公司未對(duì)董事會(huì)秘書進(jìn)行離職審計(jì),。2016年,，上海人壽高管人員考核優(yōu)秀獎(jiǎng)為當(dāng)年發(fā)放，未對(duì)績效薪酬進(jìn)行遞延,，2015年包括總裁在內(nèi)的所有高管人員績效薪酬支付按照三年6：3：1的比例進(jìn)行遞延發(fā)放,。此外，上海人壽尚未單獨(dú)建立完善的獨(dú)立董事制度,，未單獨(dú)建立獨(dú)立董事考核評(píng)價(jià)機(jī)制,，公司獨(dú)立董事發(fā)表獨(dú)立性聲明未按期報(bào)告保監(jiān)會(huì)。

　　上述問題分別違反了《保險(xiǎn)公司董事會(huì)運(yùn)作指引》第二十五條,、第三十條,、第三十九條、第四十二條,、第五十三條,、第六十二條、第七十四條,、第七十七條和《保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)內(nèi)部審計(jì)工作規(guī)范》第十六條規(guī)定,、《關(guān)于規(guī)范保險(xiǎn)公司治理結(jié)構(gòu)的指導(dǎo)意見（試行）》相關(guān)規(guī)定、《保險(xiǎn)公司獨(dú)立董事管理暫行辦法》第三十條以及《保險(xiǎn)公司董事會(huì)運(yùn)作指引》第二十一條規(guī)定,、《保險(xiǎn)公司董事,、監(jiān)事和高級(jí)管理人員任職資格管理規(guī)定》第三十三條規(guī)定、《保險(xiǎn)公司關(guān)聯(lián)交易管理暫行辦法》第十三條規(guī)定,、《保險(xiǎn)公司關(guān)聯(lián)交易管理暫行辦法》第二十二條等有關(guān)規(guī)定,、《保險(xiǎn)公司薪酬管理規(guī)范指引（試行）》第十二條、第十三條規(guī)定,、《保險(xiǎn)公司董事及高級(jí)管理人員審計(jì)管理辦法》第二條,、第九條規(guī)定。

　　針對(duì)上述問題,，保監(jiān)會(huì)對(duì)上海人壽提出四項(xiàng)監(jiān)管要求,。第一，上海人壽應(yīng)當(dāng)高度重視公司治理評(píng)估發(fā)現(xiàn)的問題,，在接到本監(jiān)管函后立即實(shí)施整改工作,，成立由主要負(fù)責(zé)人牽頭的專項(xiàng)工作組，制定切實(shí)可行的整改方案,。整改方案應(yīng)當(dāng)明確具體時(shí)間和措施,，確保將每一項(xiàng)問題的整改工作落實(shí)到具體部門和責(zé)任人。

　　第二,，上海人壽應(yīng)當(dāng)依據(jù)相關(guān)法律法規(guī),、監(jiān)管規(guī)定和公司內(nèi)控制度的有關(guān)要求，按照整改方案,，對(duì)評(píng)估發(fā)現(xiàn)的問題逐項(xiàng)整改,，形成整改報(bào)告，并于2017年11月30日前書面報(bào)至保監(jiān)會(huì),。已經(jīng)整改完成的,，列明整改完成時(shí)間及具體措施；尚未完成的,，列明整改時(shí)限及具體方案,。

　　第三，自本監(jiān)管函下發(fā)之日起六個(gè)月內(nèi),，禁止上海人壽直接或間接與覽?？毓桑瘓F(tuán)）有限公司及其關(guān)聯(lián)方開展下列交易：1.提供借款或其他形式的財(cái)務(wù)資助；2.除存量關(guān)聯(lián)交易的終止行為（如到期,、贖回,、轉(zhuǎn)讓等）以外，開展資金運(yùn)用類關(guān)聯(lián)交易（包括現(xiàn)有金融產(chǎn)品的續(xù)期,，以及已經(jīng)簽署協(xié)議但未實(shí)際支付的交易）,。上述六個(gè)月期滿之日起三個(gè)月為觀察期。觀察期內(nèi),，保監(jiān)會(huì)將對(duì)此項(xiàng)監(jiān)管措施的落實(shí)情況進(jìn)行檢查,，視情況采取后續(xù)監(jiān)管措施。

　　第四,，應(yīng)當(dāng)以此次評(píng)估和整改為契機(jī),，加強(qiáng)對(duì)公司治理相關(guān)監(jiān)管規(guī)定的學(xué)習(xí)，牢固樹立依法合規(guī)意識(shí),，全面查找公司在“三會(huì)一層”運(yùn)作,、內(nèi)部控制、關(guān)聯(lián)交易等方面存在的問題,，進(jìn)一步完善制度,，規(guī)范運(yùn)作，加強(qiáng)問責(zé),，有效防范風(fēng)險(xiǎn),。

　　凈利潤從暴跌到暴增 萬能險(xiǎn)占據(jù)半壁江山

　　上海人壽成立于2015年2月15日，是《國務(wù)院關(guān)于加快發(fā)展現(xiàn)代保險(xiǎn)服務(wù)業(yè)的若干意見》頒布后第一家獲批籌建的全國性保險(xiǎn)公司,，也是在上海自貿(mào)區(qū)內(nèi)注冊(cè)設(shè)立的首家大型法人金融機(jī)構(gòu),。

　　據(jù)了解，上海人壽由覽?？毓杉瘓F(tuán),、中國海運(yùn)集團(tuán),、上海電氣集團(tuán)、上海城投,、上海國際集團(tuán),、上海外高橋集團(tuán)、上海陸家嘴金融發(fā)展公司,、寶龍集團(tuán)等以滬上國資背景為主大型企業(yè)集團(tuán)共同發(fā)起設(shè)立,，首期注冊(cè)資本金20億元。覽海集團(tuán)為其最大單一股東,，持股比例約為20%,。其董事長密春雷，目前也是上海人壽的董事長,，現(xiàn)年38歲,，1997年畢業(yè)于同濟(jì)大學(xué)土木建筑專業(yè)。

　　資料顯示,，覽?？毓桑瘓F(tuán)）注冊(cè)地為上海市津橋經(jīng)濟(jì)開發(fā)區(qū)，經(jīng)營范圍包括投資管理,，現(xiàn)代農(nóng)業(yè),，生態(tài)林業(yè)，房地產(chǎn)開發(fā)經(jīng)營,，信息科技咨詢服務(wù),，有色金屬、建材,、橡膠,、汽車配件銷售，貨物及技術(shù)的進(jìn)出口,。

　　2015年末上海人壽總資產(chǎn)為183.22億元,，成立首年保險(xiǎn)業(yè)務(wù)收入達(dá)44億元。不過,，保費(fèi)的增長并未帶來相應(yīng)的利潤,，2015年其凈利潤虧損5.02億元。2016年前三季度,，其再度虧損8.56億元,，然而，當(dāng)年第四季度,，該公司凈利潤達(dá)8.61億元,。

　　保監(jiān)會(huì)披露的數(shù)據(jù)顯示，上海人壽2015年實(shí)現(xiàn)規(guī)模保費(fèi)144.89億元,，在75家人身險(xiǎn)公司中排名第31位,。其中原保費(fèi)收入44.01億元,，保戶投資款新增交費(fèi)100.88億元。也就是說,，代表萬能險(xiǎn),、分紅險(xiǎn)的保戶投資款新增交費(fèi)在上海人壽的保費(fèi)結(jié)構(gòu)中占比較高，達(dá)到69.63%,。

　　今年10月1日起，134號(hào)文正式實(shí)施,?！?34號(hào)文件”即保監(jiān)會(huì)今年5月發(fā)布的《關(guān)于規(guī)范人身保險(xiǎn)公司產(chǎn)品開發(fā)設(shè)計(jì)行為的通知》。134號(hào)文件,，重點(diǎn)對(duì)以下保險(xiǎn)產(chǎn)品做出硬性限制：一是保險(xiǎn)公司不能以附加險(xiǎn)的形式設(shè)計(jì)萬能型或投資連結(jié)型保險(xiǎn)產(chǎn)品;二是兩全險(xiǎn),、年金險(xiǎn)等理財(cái)型產(chǎn)的首次生存保險(xiǎn)金應(yīng)該在滿5年后才能返還，并在每年給付或部分領(lǐng)取比例不得超過已交保險(xiǎn)費(fèi)的20%,。

　　事實(shí)上,，隨著今年以來保監(jiān)會(huì)對(duì)萬能險(xiǎn)產(chǎn)品的監(jiān)管逐步加緊，萬能險(xiǎn)保費(fèi)收入也出現(xiàn)了“大跳水”,。有券商分析稱,，從整體來看，中小險(xiǎn)企受到134號(hào)文件的沖擊將更為明顯,，而上市險(xiǎn)企依托自身在品牌,、渠道和產(chǎn)品等方面的得天獨(dú)厚的優(yōu)勢(shì)，影響沒有市場(chǎng)此前預(yù)期的那么大,。從萬能險(xiǎn)收入變動(dòng)情況來看,，中小險(xiǎn)企對(duì)萬能險(xiǎn)保費(fèi)收入的依賴程度更深。

　　同時(shí),，上海人壽償付能力壓力也開始顯現(xiàn),。2015年末，上海人壽償付能力充足率207.57%,，在業(yè)內(nèi)處于下游,。截至2016年12月31日，該公司綜合償付能力充足率再次下滑,，為139.81%,。