原標(biāo)題：美國經(jīng)濟(jì)出現(xiàn)重磅衰退信號,，美聯(lián)儲的保險式降息可能不夠用了

美國經(jīng)濟(jì)衰退信號頻現(xiàn),。繼10年期和3個月期美債持續(xù)倒掛逾兩個月后,，10年期和2年期美債也出現(xiàn)了倒掛，上一次倒掛出現(xiàn)在2007年,，緊隨而至的正是全球金融危機(jī),。

當(dāng)?shù)貢r間8月14日，美國10年期基準(zhǔn)國債收益率跌至1.623%,，低于2年期國債1.634%的收益率,，美國10年期和2年期國債收益率盤中倒掛，市場對美國經(jīng)濟(jì)陷入衰退的擔(dān)憂升溫,，VIX恐慌指數(shù)快速上升,，美股大跌。此后,，美國30年期國債收益率曲線首次跌至2%下方,。

美國10年期國債收益率

美國2年期國債收益率

美國30年期國債收益率

收益率曲線倒掛意味著什么？

當(dāng)長期收益率低于短期收益率時,，標(biāo)志著通常向上傾斜的收益率曲線倒掛,。而自今年3月以來，3月期美債收益率多次超越10年期美債收益率出現(xiàn)倒掛,。去年12月4日,，美國3年期和5年期國債收益率曲線也出現(xiàn)11年來首次倒掛，3年期美債收益率一度較5年期美債收益率高出1.4個基點,；10年期國債與2年期國債的利差雖未出現(xiàn)倒掛,，但也跌至2007年以來最低。