11月13日,，在英偉達(dá)舉辦的日本AI峰會(huì)上,，英偉達(dá)宣布將與軟銀旗下電信業(yè)務(wù)子公司展開(kāi)一系列合作,，旨在加速日本的主權(quán)AI發(fā)展計(jì)劃。兩家公司將使用英偉達(dá)的最新Blackwell芯片,，共同打造日本最強(qiáng)大的AI超級(jí)計(jì)算機(jī),。軟銀將成為收到英偉達(dá)AI服務(wù)器DGX B200的第一家企業(yè)，用以搭建名為DGX SuperPOD的超級(jí)計(jì)算機(jī),。此外,，軟銀正在計(jì)劃搭建另一臺(tái)基于英偉達(dá)Grace Blackwell平臺(tái)設(shè)計(jì)的超級(jí)計(jì)算機(jī)。

近期在AI領(lǐng)域,，人工智能企業(yè)獲得巨額投資的消息不斷,。近日，科技巨頭亞馬遜宣布向人工智能企業(yè)Anthropic追加投資40億美元,，使總投資額達(dá)到80億美元,。Anthropic被稱為“OpenAI最強(qiáng)競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手”，成立于2021年,，創(chuàng)始團(tuán)隊(duì)大都來(lái)自ChatGPT的開(kāi)發(fā)商O(píng)penAI,。

今年三季度全球風(fēng)險(xiǎn)投資總額為665億美元，同比下降15%,。然而,，AI領(lǐng)域的吸引力仍然突出，吸引投資190億美元,，占總投資的28%,。

生成人工智能市場(chǎng)預(yù)計(jì)將在十年內(nèi)達(dá)到1萬(wàn)億美元的收入，今年企業(yè)在生成人工智能上的支出激增了500%,。11月27日,，AI概念股繼續(xù)活躍，Sora,、AIGC,、多模態(tài)AI、AI手機(jī)PC等板塊大幅走強(qiáng),。截至收盤,，恒信東方、匯金科技,、利歐股份,、湯姆貓、焦點(diǎn)科技等近30只AI概念股漲?；驖q超10%,。

萬(wàn)聯(lián)證券分析師夏清瑩表示，近期海內(nèi)外的AI大模型持續(xù)迭代更新，通過(guò)技術(shù)創(chuàng)新賦能AI產(chǎn)品應(yīng)用,，為AI Agent,、AI辦公、AI營(yíng)銷廣告等場(chǎng)景的應(yīng)用落地提供了更扎實(shí)的基礎(chǔ),。頭部公司都在積極布局AI Agent等場(chǎng)景應(yīng)用,，建議關(guān)注AI應(yīng)用的創(chuàng)新落地和產(chǎn)品力提升。AI產(chǎn)品的創(chuàng)新研發(fā)和AI應(yīng)用的加速落地,，有望進(jìn)一步提升對(duì)AI算力的需求,，同時(shí)有望更好的落地端側(cè)應(yīng)用，帶動(dòng)AIPC,、具身智能等AI終端的需求,。

數(shù)據(jù)要素方面，夏清瑩指出,，伴隨國(guó)內(nèi)數(shù)據(jù)要素政策的不斷落地,，數(shù)據(jù)要素市場(chǎng)商業(yè)化有望加快成熟。提高全球數(shù)據(jù)跨境流動(dòng)性有利于增強(qiáng)國(guó)內(nèi)外企業(yè)數(shù)據(jù)要素產(chǎn)業(yè)合作,，完善企業(yè)數(shù)據(jù)要素業(yè)務(wù)的出海布局,，建議關(guān)注數(shù)據(jù)基礎(chǔ)設(shè)施和數(shù)據(jù)要素交易平臺(tái)等環(huán)節(jié)的投資機(jī)會(huì)。中長(zhǎng)期建議把握政策指引+需求牽引,，聚焦數(shù)字化智能化和信創(chuàng)投資主線,。